تُفضل بعض العملات الميمية بشكل أساسي بسبب ارتفاع معامل بيتا الخاص بها مقارنة بأصول Layer 1 (L1). باختصار، يمكن أن يؤدي التخصيص المناسب لرموز مثل BONK إلى تحقيق تأثير الرفع على أصول L1 دون المخاطر المرتبطة باستخدام الرافعة المالية مباشرة (، مما يضمن عدم وجود مخاطر تصفية ).
الإشارة الرئيسية التي نبحث عنها هي عندما يتجاوز الخط الوردي Beta( لمدة 30 يوما ) الخط الأحمر المتدحرج لمدة 90 يوما Beta( ) - كان آخرها في 1 أبريل. عندما حدث ذلك ، حقق BONK متوسط عائد لمدة 30 يوما و 60 يوما بنسبة 124٪ و 413٪ على التوالي ( بمتوسط عوائد قدره 45٪ و 57٪ ) على التوالي.
من خلال مقارنة أسعار BONK و SOL، يمكن ملاحظة أن تحول تفضيلات المخاطر في السوق يحدث عادة بسرعة، حيث أن BONK غالبًا ما يتفوق بشكل ملحوظ على السوق في فترة زمنية قصيرة. وهذا يبرز أهمية الدخول في الوقت المناسب.
النمو الانفجاري لـ BONK يحدث عادةً بالتزامن مع ارتفاع SOL بأكثر من 5% خلال أسبوع. في هذه الحالة، كانت عوائد BONK كما يلي:
متوسط العائد الأسبوعي 26%( الوسيط 14%)
متوسط العائد خلال 30 يومًا 141%( الوسيط 11%)
60 يوم متوسط العائد 512%( الوسيط 27%)
من المهم ملاحظة أنه في حوالي ثلث الحالات، ينخفض BONK في الواقع، مما يشير إلى أن أداء SOL لا يضمن تمامًا الأداء الممتاز لـ BONK. ومع ذلك، تحدث معظم هذه الحالات قبل الارتفاع الهائل لـ BONK في نهاية عام 2023.
تحليل الارتباط
عادة ما يرتبط BONK بـ SOL. ومع ذلك، خلال الفترات التي يتميز فيها BONK بأداء استثنائي، مثل الربع الرابع من عام 2023، والربع الأول من عام 2024، والربع الرابع، وأبريل من هذا العام، غالبًا ما تضعف هذه العلاقة.
النقاط الأساسية
أظهر BONK بيتا مرتفعًا بالنسبة لـ SOL على مدى فترات 30 يومًا و60 يومًا و90 يومًا، ومن منظور العائد المطلق، فإن هذا المعامل أكثر وضوحًا. وهذا يعني أن تقلبات BONK عادة ما تتجاوز بكثير تقلبات SOL، مما يجعله أصولًا عالية المخاطر/عالية العائد.
يمكن اعتبار BONK رهانًا على SOL مع وجود رافعة مالية، ولكن دون تحمل مخاطر التصفية التقليدية المرتبطة بالرافعة.
تتناسب هذه النموذج ليس فقط مع BONK/SOL ، ولكن أيضًا مع العلاقة بين "العملات الميم" ذات الجودة العالية والأصول L1 المقابلة لها ، مثل PEPE/ETH.
تحليل البيانات على السلسلة
بالإضافة إلى فهم أداء memecoins مقارنةً بمنافسيها من المستوى الأول، يمكن أن توفر تحليلات البيانات على السلسلة تقييمًا لجودة الأساس واعتقاد حامليها.
( زيادة حاملي الرموز )90 يوم ###
تعكس زيادة عدد حاملي التوكنات شعبية التوكنات وتأثيرها الانتشاري في الآونة الأخيرة.
( تحليل حيازة
تساعدنا بيانات الوسيط ومتوسط كمية الاحتفاظ في فهم قوة اعتقاد حاملي العملات. من الجدير بالذكر أن بعض مجتمعات العملات الميمية تديرها بشكل مركزي، وغالبًا ما يكون لدى هذه العملات كمية احتفاظ متوسطة منخفضة، وذلك لأن كميات كبيرة من التوزيعات الصغيرة تم تخصيصها للعديد من المحافظ.
) تحليل حجم الحيازة
نسبة الحسابات التي تمتلك قيمة تزيد عن 1000 دولار يمكن أن توفر رؤى أساسية للمالكين. تشير النسبة العالية إلى اهتمام قوي وإيمان.
تُظهر نسبة الحسابات التي تمتلك قيمة تزيد عن 100000 دولار الاهتمام النسبي والثقة للمستثمرين الكبار في الرموز.
تحليل سلوك الحيتان
تقييم معدل احتفاظ الحيتان يشمل المحافظ التي احتفظت بأكثر من 100 ألف دولار من الرموز، حيث لا يزال يحتفظ ما لا يقل عن 50% من كمية الاحتفاظ القصوى ### بعد استبعاد ضوضاء تقلب الأسعار ###، مما يساعد في قياس إيمان حاملي الكميات الكبيرة.
تحليل تدفق الأموال الصافي لمبادلات حيتان DEX يركز على جميع المحفظات التي كانت تمتلك أكثر من 100,000 دولار من الرموز، لتقييم ما إذا كانت هذه الحسابات تزيد من حيازتها أو تخرج من المشروع.
( مؤشرات أخرى
بالإضافة إلى البيانات على السلسلة، نحن نهتم أيضًا بالعملات الميمية التي تتمتع بسيولة كافية وقد شهدت عدة تراجعات تزيد عن 50%.
من المهم ملاحظة أن بياناتنا تشمل فقط الأنشطة على السلسلة، ولا تشمل الرموز المميزة المحتفظ بها في المنصات المركزية مثل ) مثل BONK حوالي 20% ###.
بالنسبة للرموز المميزة المتداولة على منصات التداول الرئيسية، فإن حجم العقود المفتوحة هو أيضًا مؤشر يستحق الانتباه.
تقييم المجتمع والإيمان
عند تقييم قيمة الاستثمار في العملات المشفرة، تصبح التحليلات الحدسية الأصلية المشفرة مهمة، بما في ذلك مراقبة أنشطة وسائل التواصل الاجتماعي والعواطف.
نحن نركز على "اهتمامات الجمهور المحتملة" عند اختيار memecoin. على سبيل المثال، على الرغم من أن موضوع SPX6900 "تغيير سوق الأسهم" يبدو سخيفًا، إلا أنه يمتلك القدرة على جذب الانتباه وتشكيل حركة مجتمعية.
تشمل مؤشرات التقييم الرئيسية:
سرد يجذب الانتباه وشعارات المجتمع
ظهور الإيمان القوي والانتماء لدى أعضاء المجتمع
القيادة الواضحة والقدرة على التنسيق
درجة اندماج الثقافة
من الجدير بالذكر أن بعض المجتمعات الآن تروج للمشاريع من خلال منصات الفيديو القصير للوصول إلى مستخدمي التشفير المحتملين الأصغر سناً. غالبًا ما تتمتع المجتمعات الناجحة لميمكوين بقدرات تسويقية ممتازة.
تقييم القيمة
( القيمة العادلة
طريقة واضحة لتقييم "القيمة العادلة" هي تحليل العلاقة بين أساس تكلفة جميع الرموز المتداولة ) والوكيل ### والقيمة السوقية.
عندما يكون معدل MVRV أقل من 1، فهذا يشير إلى أن حاملي ( في المتوسط ) في حالة خسارة غير محققة، مما قد يعني اقتراب القاع المحلي، بشرط استمرار ظروف السوق الصاعدة.
على سبيل المثال، سعر تنفيذ BONK هو $0.0002، في حين أن سعر التداول الحالي هو $0.0000145، مما يشير إلى أنه قد يكون سعر دخول جيد.
( مؤشر الزخم
في ظل عدم وجود أساسيات تقليدية، تعتبر مؤشرات الزخم أداة هامة لتقييم "القيمة العادلة".
مؤشر القوة النسبية )RSI### يساعد على فهم ما إذا كانت الزخرفة الأخيرة للرمز المميز مشبعة بالشراء أو البيع.
يشير RSI القريب من 30 أو أقل إلى "تخفيض"
يشير RSI القريب من أو فوق 70 إلى "تشبع الشراء"
تحليل المتوسط المتحرك يساعد في تحديد أداء الأسعار بالنسبة للمواقع الفنية الرئيسية. الحالة المثالية هي شراء الأصول القوية عندما تتجاوز الأسعار منطقة الدعم الرئيسية، بشرط أن يكون لديك ثقة في فترة زمنية تتراوح بين 3-6 أشهر.
( مشاعر السوق
تحليل اتجاهات البحث وغيرها من مؤشرات المشاعر الاجتماعية يساعد في فهم توقيت شراء وبيع السوق.
التأثيرات البيئية الكبرى
من المهم التأكيد على أن العملات الميم تقع في أقصى طرف من طيف المخاطر. تعتمد البيتكوين على ظروف السيولة، بينما تكون العملات الميم أكثر حساسية لذلك. إن توفر السيولة والبيئة الاقتصادية المواتية، إلى جانب عودة "ميل المخاطرة" و"روح الحيوانية"، هي الشروط الأساسية لتخصيص العملات الميم.
ملخص إطار الاستثمار
من خلال التحليل الشامل أعلاه، يمكننا بناء إطار استثماري لميمكوين، يتضمن النقاط التالية:
لماذا تعتبر بعض العملات الميم ) ذات بيتا عالية ### مناسبة كجزء صغير من محفظة الاستثمار
كيف يمكن التعرف على الميمكوينز ذات "الأساسيات" القوية من خلال بيانات سلسلة الكتل
كيفية قياس "القيمة العادلة" من خلال MVRV
كيف تلتقط فرص الشراء ( نقطة تحول / ماكرو / زخم )
كيفية تحديد نقطة البيع ( الزخم/RSI )
هذا الإطار ليس مضمونا ، ولا توجد عوائد سهلة في عالم الاستثمار. يأتي ألفا دائما مع مخاطر أعلى.
ومع ذلك، فإن وجود نهج منهجي يمكن أن يساعد المستثمرين في توجيههم بشكل أفضل في "الغرب المتوحش" للميمكوينز.
المحتوى هو للمرجعية فقط، وليس دعوة أو عرضًا. لا يتم تقديم أي مشورة استثمارية أو ضريبية أو قانونية. للمزيد من الإفصاحات حول المخاطر، يُرجى الاطلاع على إخلاء المسؤولية.
تسجيلات الإعجاب 10
أعجبني
10
6
مشاركة
تعليق
0/400
MidnightGenesis
· منذ 9 س
تمت مطابقة البيانات التي تم اكتشافها أثناء مراجعة العقد في وقت متأخر من الليل مع هذا النموذج التجريبي... الأمر مثير للاهتمام بعض الشيء
تحليل استراتيجيات استثمار العملات الميمية: تأثير بيتا لـ BONK و SOL وتقييم قيمة البيانات داخل السلسلة
تحليل استراتيجيات الاستثمار في العملات الميمية
لماذا تهتم بميمكوينز؟
تأثير بيتا
تُفضل بعض العملات الميمية بشكل أساسي بسبب ارتفاع معامل بيتا الخاص بها مقارنة بأصول Layer 1 (L1). باختصار، يمكن أن يؤدي التخصيص المناسب لرموز مثل BONK إلى تحقيق تأثير الرفع على أصول L1 دون المخاطر المرتبطة باستخدام الرافعة المالية مباشرة (، مما يضمن عدم وجود مخاطر تصفية ).
الإشارة الرئيسية التي نبحث عنها هي عندما يتجاوز الخط الوردي Beta( لمدة 30 يوما ) الخط الأحمر المتدحرج لمدة 90 يوما Beta( ) - كان آخرها في 1 أبريل. عندما حدث ذلك ، حقق BONK متوسط عائد لمدة 30 يوما و 60 يوما بنسبة 124٪ و 413٪ على التوالي ( بمتوسط عوائد قدره 45٪ و 57٪ ) على التوالي.
من خلال مقارنة أسعار BONK و SOL، يمكن ملاحظة أن تحول تفضيلات المخاطر في السوق يحدث عادة بسرعة، حيث أن BONK غالبًا ما يتفوق بشكل ملحوظ على السوق في فترة زمنية قصيرة. وهذا يبرز أهمية الدخول في الوقت المناسب.
النمو الانفجاري لـ BONK يحدث عادةً بالتزامن مع ارتفاع SOL بأكثر من 5% خلال أسبوع. في هذه الحالة، كانت عوائد BONK كما يلي:
من المهم ملاحظة أنه في حوالي ثلث الحالات، ينخفض BONK في الواقع، مما يشير إلى أن أداء SOL لا يضمن تمامًا الأداء الممتاز لـ BONK. ومع ذلك، تحدث معظم هذه الحالات قبل الارتفاع الهائل لـ BONK في نهاية عام 2023.
تحليل الارتباط
عادة ما يرتبط BONK بـ SOL. ومع ذلك، خلال الفترات التي يتميز فيها BONK بأداء استثنائي، مثل الربع الرابع من عام 2023، والربع الأول من عام 2024، والربع الرابع، وأبريل من هذا العام، غالبًا ما تضعف هذه العلاقة.
النقاط الأساسية
أظهر BONK بيتا مرتفعًا بالنسبة لـ SOL على مدى فترات 30 يومًا و60 يومًا و90 يومًا، ومن منظور العائد المطلق، فإن هذا المعامل أكثر وضوحًا. وهذا يعني أن تقلبات BONK عادة ما تتجاوز بكثير تقلبات SOL، مما يجعله أصولًا عالية المخاطر/عالية العائد.
يمكن اعتبار BONK رهانًا على SOL مع وجود رافعة مالية، ولكن دون تحمل مخاطر التصفية التقليدية المرتبطة بالرافعة.
تتناسب هذه النموذج ليس فقط مع BONK/SOL ، ولكن أيضًا مع العلاقة بين "العملات الميم" ذات الجودة العالية والأصول L1 المقابلة لها ، مثل PEPE/ETH.
تحليل البيانات على السلسلة
بالإضافة إلى فهم أداء memecoins مقارنةً بمنافسيها من المستوى الأول، يمكن أن توفر تحليلات البيانات على السلسلة تقييمًا لجودة الأساس واعتقاد حامليها.
( زيادة حاملي الرموز )90 يوم ###
تعكس زيادة عدد حاملي التوكنات شعبية التوكنات وتأثيرها الانتشاري في الآونة الأخيرة.
( تحليل حيازة
تساعدنا بيانات الوسيط ومتوسط كمية الاحتفاظ في فهم قوة اعتقاد حاملي العملات. من الجدير بالذكر أن بعض مجتمعات العملات الميمية تديرها بشكل مركزي، وغالبًا ما يكون لدى هذه العملات كمية احتفاظ متوسطة منخفضة، وذلك لأن كميات كبيرة من التوزيعات الصغيرة تم تخصيصها للعديد من المحافظ.
) تحليل حجم الحيازة
نسبة الحسابات التي تمتلك قيمة تزيد عن 1000 دولار يمكن أن توفر رؤى أساسية للمالكين. تشير النسبة العالية إلى اهتمام قوي وإيمان.
تُظهر نسبة الحسابات التي تمتلك قيمة تزيد عن 100000 دولار الاهتمام النسبي والثقة للمستثمرين الكبار في الرموز.
تحليل سلوك الحيتان
تقييم معدل احتفاظ الحيتان يشمل المحافظ التي احتفظت بأكثر من 100 ألف دولار من الرموز، حيث لا يزال يحتفظ ما لا يقل عن 50% من كمية الاحتفاظ القصوى ### بعد استبعاد ضوضاء تقلب الأسعار ###، مما يساعد في قياس إيمان حاملي الكميات الكبيرة.
تحليل تدفق الأموال الصافي لمبادلات حيتان DEX يركز على جميع المحفظات التي كانت تمتلك أكثر من 100,000 دولار من الرموز، لتقييم ما إذا كانت هذه الحسابات تزيد من حيازتها أو تخرج من المشروع.
( مؤشرات أخرى
بالإضافة إلى البيانات على السلسلة، نحن نهتم أيضًا بالعملات الميمية التي تتمتع بسيولة كافية وقد شهدت عدة تراجعات تزيد عن 50%.
من المهم ملاحظة أن بياناتنا تشمل فقط الأنشطة على السلسلة، ولا تشمل الرموز المميزة المحتفظ بها في المنصات المركزية مثل ) مثل BONK حوالي 20% ###.
بالنسبة للرموز المميزة المتداولة على منصات التداول الرئيسية، فإن حجم العقود المفتوحة هو أيضًا مؤشر يستحق الانتباه.
تقييم المجتمع والإيمان
عند تقييم قيمة الاستثمار في العملات المشفرة، تصبح التحليلات الحدسية الأصلية المشفرة مهمة، بما في ذلك مراقبة أنشطة وسائل التواصل الاجتماعي والعواطف.
نحن نركز على "اهتمامات الجمهور المحتملة" عند اختيار memecoin. على سبيل المثال، على الرغم من أن موضوع SPX6900 "تغيير سوق الأسهم" يبدو سخيفًا، إلا أنه يمتلك القدرة على جذب الانتباه وتشكيل حركة مجتمعية.
تشمل مؤشرات التقييم الرئيسية:
من الجدير بالذكر أن بعض المجتمعات الآن تروج للمشاريع من خلال منصات الفيديو القصير للوصول إلى مستخدمي التشفير المحتملين الأصغر سناً. غالبًا ما تتمتع المجتمعات الناجحة لميمكوين بقدرات تسويقية ممتازة.
تقييم القيمة
( القيمة العادلة
طريقة واضحة لتقييم "القيمة العادلة" هي تحليل العلاقة بين أساس تكلفة جميع الرموز المتداولة ) والوكيل ### والقيمة السوقية.
عندما يكون معدل MVRV أقل من 1، فهذا يشير إلى أن حاملي ( في المتوسط ) في حالة خسارة غير محققة، مما قد يعني اقتراب القاع المحلي، بشرط استمرار ظروف السوق الصاعدة.
على سبيل المثال، سعر تنفيذ BONK هو $0.0002، في حين أن سعر التداول الحالي هو $0.0000145، مما يشير إلى أنه قد يكون سعر دخول جيد.
( مؤشر الزخم
في ظل عدم وجود أساسيات تقليدية، تعتبر مؤشرات الزخم أداة هامة لتقييم "القيمة العادلة".
مؤشر القوة النسبية )RSI### يساعد على فهم ما إذا كانت الزخرفة الأخيرة للرمز المميز مشبعة بالشراء أو البيع.
تحليل المتوسط المتحرك يساعد في تحديد أداء الأسعار بالنسبة للمواقع الفنية الرئيسية. الحالة المثالية هي شراء الأصول القوية عندما تتجاوز الأسعار منطقة الدعم الرئيسية، بشرط أن يكون لديك ثقة في فترة زمنية تتراوح بين 3-6 أشهر.
( مشاعر السوق
تحليل اتجاهات البحث وغيرها من مؤشرات المشاعر الاجتماعية يساعد في فهم توقيت شراء وبيع السوق.
التأثيرات البيئية الكبرى
من المهم التأكيد على أن العملات الميم تقع في أقصى طرف من طيف المخاطر. تعتمد البيتكوين على ظروف السيولة، بينما تكون العملات الميم أكثر حساسية لذلك. إن توفر السيولة والبيئة الاقتصادية المواتية، إلى جانب عودة "ميل المخاطرة" و"روح الحيوانية"، هي الشروط الأساسية لتخصيص العملات الميم.
ملخص إطار الاستثمار
من خلال التحليل الشامل أعلاه، يمكننا بناء إطار استثماري لميمكوين، يتضمن النقاط التالية:
هذا الإطار ليس مضمونا ، ولا توجد عوائد سهلة في عالم الاستثمار. يأتي ألفا دائما مع مخاطر أعلى.
ومع ذلك، فإن وجود نهج منهجي يمكن أن يساعد المستثمرين في توجيههم بشكل أفضل في "الغرب المتوحش" للميمكوينز.