هل يعتبر صندوق Invesco S&P SmallCap 600 Pure Value ETF (RZV) صندوق ETF قوي في الوقت الحالي؟

صندوق استثمار متداول ذكي، صندوق Invesco S&P SmallCap 600 Pure Value ETF (RZV) تم إطلاقه في 03/01/2006، ويقدم تعرضًا واسعًا لفئة صندوق الأسلوب - قيمة الشركات الصغيرة في السوق.

ما هي صناديق الاستثمار المتداولة ذات بيتا الذكي؟

لقد هيمنت صناعة ETF منذ فترة طويلة على المنتجات القائمة على مؤشرات موزونة حسب القيمة السوقية، وهي استراتيجية تم إنشاؤها لتعكس السوق أو شريحة سوق معينة.

خيار جيد للمستثمرين الذين يؤمنون بكفاءة السوق، تقدم مؤشرات الوزن حسب القيمة السوقية وسيلة منخفضة التكلفة ومريحة وشفافة لتقليد عوائد السوق.

لكن، هناك بعض المستثمرين الذين يفضلون الاستثمار في صناديق الذكاء الاصطناعي؛ هذه الصناديق تتبع استراتيجيات غير قائمة على وزن رأس المال، وهي خيار قوي لأولئك الذين يفضلون اختيار الأسهم الجيدة من أجل التفوق على السوق.

تحاول هذه المؤشرات اختيار الأسهم التي لديها فرص أفضل في الأداء من حيث المخاطر والعائد، استنادًا إلى خصائص أساسية معينة أو مجموعة من هذه الخصائص.

بينما يقدم هذا المجال عددًا من الخيارات للمستثمرين، بما في ذلك أبسط طرق الوزن المتساوي، الوزن الأساسي، وطرق الوزن بناءً على التقلب/الزخم، لم تتمكن جميع هذه الاستراتيجيات من تقديم نتائج متفوقة.

راعي الصندوق و المؤشر

الصندوق مدعوم من إنفيسكو. لقد جمع أصولًا تزيد عن 209.5 مليون دولار، مما يجعله واحدًا من صناديق ETF ذات الحجم المتوسط في صندوق الأنماط - قيمة صغيرة. يسعى RZV، قبل الرسوم والنفقات، إلى مطابقة أداء مؤشر S&P SmallCap 600 Pure Value.

مؤشر S&P SmallCap 600 Pure Value يقيس أداء الأوراق المالية التي تظهر خصائص قيمة قوية في مؤشر S&P SmallCap 600.

التكلفة والمصاريف الأخرى

عند النظر في العائد الكلي لصندوق ETF، تعتبر نسب النفقات عاملاً مهماً. ويمكن أن تتفوق الصناديق الأرخص بشكل كبير على نظرائها الأكثر تكلفة على المدى الطويل إذا ظلت جميع العوامل الأخرى كما هي.

تبلغ النفقات التشغيلية السنوية لهذا ETF 0.35%، مما يجعله متساويًا مع معظم المنتجات النظيرة في هذا المجال.

لديها عائد توزيعات الأرباح المتخلف لمدة 12 شهرًا بنسبة 0.96%.

التعرض للقطاع وأعلى الحيازات

بينما توفر ETFs تعرضًا متنوعًا، مما يقلل من مخاطر الأسهم الفردية، فإن النظر العميق في ممتلكات صندوق ما هو تمرين قيم. وعادةً ما تكون ETFs منتجات شفافة للغاية تكشف عن ممتلكاتها على أساس يومي.

بالنسبة لـ RZV، فإنه يحتوي على أكبر تخصيص في قطاع الاستهلاك غير الضروري - حوالي 26.9% من المحفظة - بينما تكتمل القطاعات الثلاثة الأولى بالقطاع المالي والطاقة.

بالنظر إلى الحصص الفردية، تمثل شركة بار باسيفيك هولدينغز إنك (PARR) حوالي 2.49% من إجمالي أصول الصندوق، تليها شركة دانا إنك (DAN) وشركة تيتان إنترناشيونال إنك (TWI).

تستمر القصة. تمثل أهم 10 ممتلكات لها حوالي 17.72% من إجمالي الأصول التي تحت إدارتها RZV.

الأداء والمخاطر

منذ بداية العام، فقد صندوق Invesco S&P SmallCap 600 Pure Value ETF حوالي -2.68% حتى الآن، وارتفع حوالي 4.65% على مدار الـ 12 شهرًا الماضية ( اعتبارًا من 16/07/2025). تم تداول RZV بين 83.11 دولار و119.36 دولار في هذه الفترة التي تبلغ 52 أسبوعًا.

يمتلك ETF بيتا قدره 1.20 وانحراف معياري قدره 24.59% للفترة الثلاث سنوات الماضية، مما يجعله خيارًا عالي المخاطر في هذا المجال. مع حوالي 147 حصة، فإنه يقوم بتنويع المخاطر الخاصة بالشركات بشكل فعال.

بدائل

إنفيسكو S&P SmallCap 600 Pure Value ETF هو خيار معقول للمستثمرين الذين يسعون لتجاوز قطاع صندوق النمط - القيمة الصغيرة في السوق. ومع ذلك، هناك صناديق ETF أخرى في هذا المجال التي يمكن أن يفكر فيها المستثمرون.

صندوق iShares Russell 2000 Value ETF (IWN) يتتبع مؤشر Russell 2000 Value Index، وصندوق Vanguard Small-Cap Value ETF (VBR) يتتبع مؤشر CRSP U.S. Small Cap Value. يمتلك صندوق iShares Russell 2000 Value ETF أصولًا بقيمة 10.87 مليار دولار، بينما يمتلك صندوق Vanguard Small-Cap Value ETF أصولًا بقيمة 29.86 مليار دولار. يتمتع IWN بنسبة مصاريف قدرها 0.24% وVBR يتغير بنسبة 0.07%.

يجب على المستثمرين الذين يبحثون عن خيارات أرخص وأقل مخاطر أن يأخذوا في الاعتبار صناديق الاستثمار المتداولة التقليدية الموزونة حسب القيمة السوقية والتي تهدف إلى مطابقة عوائد صندوق النمط - القيمة الصغيرة.

الخط السفلي

لمعرفة المزيد عن هذا المنتج وETFs الأخرى، قم بفلترة المنتجات التي تتناسب مع أهداف استثمارك وقراءة المقالات حول أحدث التطورات في عالم استثمار ETFs، يرجى زيارة مركز Zacks ETF.

هل تريد أحدث التوصيات من Zacks Investment Research؟ اليوم، يمكنك تنزيل 7 أفضل الأسهم لمدة 30 يومًا القادمة. انقر للحصول على هذا التقرير المجاني.

Invesco S&P SmallCap 600 Pure Value ETF (RZV): تقارير أبحاث ETF

تم نشر هذه المقالة أصلاً على Zacks Investment Research (zacks.com).

زكس لاستثمار الأبحاث

عرض التعليقات