chiffrement de paiement : nouvelle génération d'infrastructure de paiement

Avec le développement de la technologie blockchain, un écosystème de paiement parallèle au système financier traditionnel est en train de se construire progressivement. Selon les données statistiques, le volume des transactions en stablecoins a atteint 5,62 billions de dollars en 2024, représentant environ 119 % du volume des transactions de Visa. Cela indique que le chiffrement des paiements a été largement adopté et est devenu une tendance incontournable.

Les canaux de paiement par chiffrement deviennent une nouvelle génération d'infrastructures de paiement, offrant des avantages tels que des règlements plus rapides, des frais plus bas et une seamless cross-border. Cet article explorera le développement des canaux de paiement par chiffrement sous plusieurs aspects :

I. Aperçu des canaux de paiement existants

1.1 Réseau d'organisations de cartes

Le paiement par carte de crédit implique principalement quatre parties : le commerçant, le titulaire de la carte, la banque émettrice et la banque acquéreuse. Le réseau d'organisation de cartes de crédit fournit une connexion et des règles de transaction pour ces parties.

Les réseaux d'organisation de cartes se divisent en deux types : "ouvert" et "fermé". Les réseaux ouverts comme Visa dépendent de la participation de plusieurs parties, tandis que les réseaux fermés comme American Express sont contrôlés par une seule entreprise tout au long du processus.

L'économie des paiements est relativement complexe, incluant des frais d'échange, des frais de carte, des frais de règlement et d'autres frais à plusieurs niveaux. La structure réelle du marché est encore plus compliquée, impliquant plusieurs rôles tels que des passerelles de paiement, des processeurs et des fournisseurs de services.

1.2 Système de liquidation automatique ( ACH )

ACH est l'un des plus grands réseaux de paiement aux États-Unis, principalement utilisé pour le versement des salaires, le paiement des factures et les transactions B2B, entre autres. Les transactions ACH se divisent principalement en deux types : les virements et les retraits, impliquant plusieurs participants tels que l'initiateur, la banque de l'initiateur et la banque du destinataire.

Le système ACH s'efforce de répondre aux besoins modernes, comme le lancement de "ACH le jour même" pour accélérer la vitesse de traitement. Cependant, il existe encore des limitations telles que le traitement en batch et les limites de montant par transaction.

1.3 virement bancaire

Le virement est principalement utilisé pour le traitement des paiements de haute valeur, les deux grands systèmes aux États-Unis sont Fedwire et CHIPS. Le virement utilise généralement un système de règlement brut en temps réel, permettant le transfert de fonds le même jour.

SWIFT en tant que réseau mondial d'informations financières, fournit l'infrastructure d'échange d'informations pour des paiements transfrontaliers tels que les virements.

Deuxième, les scénarios d'application des canaux de chiffrement de paiement

2.1 Acquittement des commerçants

L'acceptation des paiements par les commerçants se divise en deux modes d'intégration : le mode frontal et le mode dorsal. Le mode frontal permet aux commerçants d'accepter directement des paiements en chiffrement, adapté aux entreprises ciblant les premiers adopteurs de chiffrement. Le mode dorsal offre aux commerçants un règlement et un accès aux fonds plus rapides.

2.2 carte de débit

Connecter une carte de débit à un portefeuille de contrat intelligent non conservé offre aux utilisateurs un outil de consommation pratique. Cela est particulièrement populaire sur les marchés émergents et devient même un moyen d'accumuler des économies en dollars dans les pays développés.

2.3 transfert

Le chiffrement des paiements offre un moyen plus rapide et moins cher pour les transferts d'argent à l'étranger. Il est principalement utilisé dans les canaux de transfert à fort trafic entre les États-Unis et l'Amérique latine, l'Inde, les Philippines, etc. Les portefeuilles intégrés non conservés offrent une bonne expérience aux utilisateurs.

2.4 paiements B2B

Les paiements B2B transfrontaliers sont l'une des applications les plus prometteuses du chiffrement. Ils peuvent considérablement réduire le temps de règlement et diminuer les coûts de transaction. Principales applications :

• Paiement des fournisseurs XB : applicable aux importateurs pour le paiement aux fournisseurs étrangers
• XB Comptes Clients : Aider les entreprises mondiales à recevoir des fonds plus rapidement
• Opérations financières : améliorer la gestion financière mondiale des entreprises
• Paiement d'aide extérieure : accélérer le versement des fonds d'aide

2.5 bulletin de salaire

Le chiffrement des paiements est adapté pour verser des salaires aux freelances et aux entrepreneurs, en particulier sur les marchés émergents. Cela peut réduire les intermédiaires et permettre à plus de fonds d'entrer dans la poche du bénéficiaire.

2.6 Acceptation des devises pour les dépôts et retraits

La conversion des devises pour les dépôts et les retraits est un maillon clé qui relie les actifs chiffrés et les monnaies fiat. Elle peut être considérée comme un produit indépendant, mais elle constitue également une partie importante du processus de paiement. La construction d'un canal de dépôt et de retrait nécessite d'obtenir les autorisations nécessaires, d'assurer la coopération avec les banques locales et de se connecter à des teneurs de marché, etc.

Les canaux P2P dépendent des réseaux "agents" locaux, qui sont assez répandus dans des régions comme l'Afrique. Ils peuvent prendre en charge divers modes de paiement locaux et offrir des taux de change plus compétitifs.

Trois, autorisation de réglementation et de conformité

Obtenir une autorisation réglementaire est une étape nécessaire pour élargir l'application du chiffrement des paiements. Les startups peuvent choisir de collaborer avec des entités déjà autorisées ou de demander une autorisation de manière indépendante. La couverture mondiale des autorisations est extrêmement difficile, nécessitant l'obtention de différents types d'autorisations dans plusieurs juridictions.

Quatre, défis à relever

Le chiffrement des paiements fait face aux défis suivants :

• Adoption du dilemme : nécessite une adoption simultanée par les consommateurs et les commerçants
• Problèmes d'acceptation des devises de dépôt et de retrait : taux d'échec élevé, obstacles à l'expérience utilisateur, frais élevés, etc.
• Problèmes de confidentialité : les transactions sur une chaîne publique peuvent divulguer des informations sensibles
• Difficulté à établir des relations bancaires
• La conformité doit être améliorée

Cinq, Perspectives d'avenir

Au cours des 5 prochaines années, l'industrie des paiements en chiffrement pourrait présenter les tendances suivantes :

1. Le volume de paiement annuel atteint 200 milliards à 500 milliards de dollars.
2. Plus de 30 nouvelles banques ont été lancées de manière native sur le canal de paiement par chiffrement.
3. Les entreprises de technologie financière se disputent le marché, les entreprises de chiffrement sont rachetées.
4. 3 réseaux de chiffrement spécialement conçus pour les paiements apparaissent
5. 80% des commerçants en ligne acceptent le chiffrement.
6. Le réseau des organisations de cartes s'étend à environ 240 pays et régions.
7. La plupart des 15 principaux canaux de transfert de fonds sont réalisés via des canaux de chiffrement.
8. Les solutions de confidentialité sur la chaîne sont adoptées
9. 10% des dépenses extérieures sont envoyées par un canal de chiffrement.
10. Chaque pays forme 2 à 3 principaux fournisseurs de dépôts et de retraits.

Le chiffrement des canaux de paiement devient une nouvelle génération d'infrastructure de paiement. Il offre des règlements plus rapides, des frais réduits et une capacité d'opérations transfrontalières sans faille. Au cours de la prochaine décennie, les canaux de chiffrement devraient devenir le cœur de l'innovation financière, stimulant la croissance économique mondiale.