Central bank digital currency (CBDC) adalah token digital yang dibuat oleh bank sentral negara, yang nilainya terkait dengan mata uang fiat suatu negara (seperti dolar AS, euro, atau yen).
Berbeda dengan cryptocurrency yang terdesentralisasi, CBDC diterbitkan dan dikendalikan oleh bank sentral untuk memastikan stabilitasnya dan mencerminkan nilai mata uang tradisional.
CBDC menyediakan alternatif digital untuk uang fisik, yang fungsinya mirip dengan kartu prabayar atau saldo dompet digital, tetapi tanpa lembaga perantara pihak ketiga seperti bank komersial. Meskipun banyak negara masih berada di tahap awal pengembangan model CBDC, ada beberapa faktor penting yang perlu dipertimbangkan, seperti aksesibilitas, privasi, kemampuan menghasilkan bunga, dan potensi untuk sepenuhnya menggantikan uang tunai.
Seiring dengan masyarakat yang bergerak menuju pembayaran digital, permintaan untuk layanan keuangan alternatif semakin meningkat, terutama di kalangan mereka yang tidak memiliki akun bank. CBDC bertujuan untuk mengisi celah ini dengan menyediakan saluran untuk mendapatkan dana bank sentral secara langsung, menghilangkan ketergantungan pada lembaga perantara, dan berpotensi mengurangi biaya transaksi lintas batas. Mereka juga dapat mengurangi risiko kebangkrutan bank dan menyederhanakan kebijakan moneter.
Pandemi COVID-19 telah mempercepat pergeseran orang dari uang tunai fisik, mendorong pemerintah dan lembaga keuangan untuk menjelajahi solusi digital. Tujuan utama dari central bank digital currency adalah untuk memberikan layanan keuangan yang aman, nyaman, dan efisien bagi perusahaan dan konsumen, meningkatkan privasi, kenyamanan, dan inklusi keuangan.
Peluncuran CBDC bertujuan untuk menghadapi munculnya sistem mata uang elektronik pribadi seperti dompet digital dan cryptocurrency. Berbeda dengan cryptocurrency yang sangat volatil, tujuan desain CBDC adalah stabil, didukung oleh pemerintah, dan dimaksudkan untuk digunakan dalam transaksi sehari-hari, sehingga memastikan statusnya sebagai mata uang resmi.
Meskipun Uang Digital sering dibandingkan dengan koin, ada perbedaan kunci di antara keduanya. Koin beroperasi di jaringan terdesentralisasi, tidak didukung oleh pemerintah, dan nilainya dipengaruhi oleh sentimen pasar. Sebaliknya, Uang Digital diperoleh dari pengawasan pusat, stabil, dan terikat pada nilai mata uang negara masing-masing, sehingga cocok untuk diadopsi secara besar-besaran dalam sistem keuangan.
CBDC terutama dibagi menjadi dua kategori: CBDC ritel dan CBDC grosir. CBDC ritel ditujukan untuk masyarakat umum, mendukung pembayaran peer-to-peer, transaksi online, dan keuangan inklusif. CBDC grosir bertujuan untuk meningkatkan efisiensi penyelesaian di antara lembaga keuangan dan perusahaan besar, serta mengatasi risiko likuiditas dan risiko counterparty.
Dalam merancang CBDC, bank sentral harus memilih antara dua struktur utama: sistem berbasis token atau sistem berbasis akun. Sistem berbasis token menawarkan tingkat anonimitas yang lebih tinggi, di mana pengguna bergantung pada kunci kripto; sementara sistem berbasis akun terhubung ke akun bank pengguna, memerlukan identifikasi pribadi dan mematuhi standar regulasi seperti "kenali pelanggan Anda" (KYC) dan anti pencucian uang (AML).
Implementasi CBDC dapat membawa sistem pembayaran yang lebih efisien dan aman, mengurangi penipuan dan memfasilitasi transaksi yang lebih cepat. Namun, sentralisasi kontrol keuangan dapat menimbulkan kekhawatiran tentang privasi dan pengawasan pemerintah. Selain itu, pembayaran lintas batas mungkin menjadi lebih efisien, meskipun perlu menghadapi tantangan hukum dan regulasi.
Beberapa negara telah mulai mengeksplorasi potensi CBDC. Misalnya, Renminbi digital China sedang menjalani pengujian luas dan telah memulai proyek percontohan di berbagai daerah. Amerika Serikat juga sedang meneliti kelayakan dolar digital, dan Federal Reserve bekerja sama dengan bank-bank seperti Citibank dan Wells Fargo untuk mengevaluasi potensi manfaat dan risikonya. Uni Eropa sedang mengembangkan euro digital, yang akan menyediakan alternatif yang stabil dan didukung pemerintah untuk mata uang digital swasta. Proyek e-krona Swedia dan "Sand Dollar" Bahama juga merupakan contoh kemajuan CBDC.
Dengan terus berkembangnya CBDC, potensi mereka untuk membentuk kembali lanskap keuangan global semakin jelas. Mereka dapat menawarkan alternatif yang lebih aman dan lebih efisien dibandingkan dengan sistem pembayaran tradisional, meningkatkan inklusi keuangan, dan mendukung digitalisasi ekonomi. Namun, dampak menyeluruhnya terhadap kebijakan moneter, stabilitas keuangan, dan privasi masih belum pasti, dan perlu penelitian serta pertimbangan yang serius dari bank sentral di seluruh dunia.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
Segala yang Anda perlu ketahui tentang CBDC
Central bank digital currency (CBDC) adalah token digital yang dibuat oleh bank sentral negara, yang nilainya terkait dengan mata uang fiat suatu negara (seperti dolar AS, euro, atau yen).
Berbeda dengan cryptocurrency yang terdesentralisasi, CBDC diterbitkan dan dikendalikan oleh bank sentral untuk memastikan stabilitasnya dan mencerminkan nilai mata uang tradisional.
CBDC menyediakan alternatif digital untuk uang fisik, yang fungsinya mirip dengan kartu prabayar atau saldo dompet digital, tetapi tanpa lembaga perantara pihak ketiga seperti bank komersial. Meskipun banyak negara masih berada di tahap awal pengembangan model CBDC, ada beberapa faktor penting yang perlu dipertimbangkan, seperti aksesibilitas, privasi, kemampuan menghasilkan bunga, dan potensi untuk sepenuhnya menggantikan uang tunai.
Seiring dengan masyarakat yang bergerak menuju pembayaran digital, permintaan untuk layanan keuangan alternatif semakin meningkat, terutama di kalangan mereka yang tidak memiliki akun bank. CBDC bertujuan untuk mengisi celah ini dengan menyediakan saluran untuk mendapatkan dana bank sentral secara langsung, menghilangkan ketergantungan pada lembaga perantara, dan berpotensi mengurangi biaya transaksi lintas batas. Mereka juga dapat mengurangi risiko kebangkrutan bank dan menyederhanakan kebijakan moneter.
Pandemi COVID-19 telah mempercepat pergeseran orang dari uang tunai fisik, mendorong pemerintah dan lembaga keuangan untuk menjelajahi solusi digital. Tujuan utama dari central bank digital currency adalah untuk memberikan layanan keuangan yang aman, nyaman, dan efisien bagi perusahaan dan konsumen, meningkatkan privasi, kenyamanan, dan inklusi keuangan.
Peluncuran CBDC bertujuan untuk menghadapi munculnya sistem mata uang elektronik pribadi seperti dompet digital dan cryptocurrency. Berbeda dengan cryptocurrency yang sangat volatil, tujuan desain CBDC adalah stabil, didukung oleh pemerintah, dan dimaksudkan untuk digunakan dalam transaksi sehari-hari, sehingga memastikan statusnya sebagai mata uang resmi.
Meskipun Uang Digital sering dibandingkan dengan koin, ada perbedaan kunci di antara keduanya. Koin beroperasi di jaringan terdesentralisasi, tidak didukung oleh pemerintah, dan nilainya dipengaruhi oleh sentimen pasar. Sebaliknya, Uang Digital diperoleh dari pengawasan pusat, stabil, dan terikat pada nilai mata uang negara masing-masing, sehingga cocok untuk diadopsi secara besar-besaran dalam sistem keuangan.
CBDC terutama dibagi menjadi dua kategori: CBDC ritel dan CBDC grosir. CBDC ritel ditujukan untuk masyarakat umum, mendukung pembayaran peer-to-peer, transaksi online, dan keuangan inklusif. CBDC grosir bertujuan untuk meningkatkan efisiensi penyelesaian di antara lembaga keuangan dan perusahaan besar, serta mengatasi risiko likuiditas dan risiko counterparty.
Dalam merancang CBDC, bank sentral harus memilih antara dua struktur utama: sistem berbasis token atau sistem berbasis akun. Sistem berbasis token menawarkan tingkat anonimitas yang lebih tinggi, di mana pengguna bergantung pada kunci kripto; sementara sistem berbasis akun terhubung ke akun bank pengguna, memerlukan identifikasi pribadi dan mematuhi standar regulasi seperti "kenali pelanggan Anda" (KYC) dan anti pencucian uang (AML).
Implementasi CBDC dapat membawa sistem pembayaran yang lebih efisien dan aman, mengurangi penipuan dan memfasilitasi transaksi yang lebih cepat. Namun, sentralisasi kontrol keuangan dapat menimbulkan kekhawatiran tentang privasi dan pengawasan pemerintah. Selain itu, pembayaran lintas batas mungkin menjadi lebih efisien, meskipun perlu menghadapi tantangan hukum dan regulasi.
Beberapa negara telah mulai mengeksplorasi potensi CBDC. Misalnya, Renminbi digital China sedang menjalani pengujian luas dan telah memulai proyek percontohan di berbagai daerah. Amerika Serikat juga sedang meneliti kelayakan dolar digital, dan Federal Reserve bekerja sama dengan bank-bank seperti Citibank dan Wells Fargo untuk mengevaluasi potensi manfaat dan risikonya. Uni Eropa sedang mengembangkan euro digital, yang akan menyediakan alternatif yang stabil dan didukung pemerintah untuk mata uang digital swasta. Proyek e-krona Swedia dan "Sand Dollar" Bahama juga merupakan contoh kemajuan CBDC.
Dengan terus berkembangnya CBDC, potensi mereka untuk membentuk kembali lanskap keuangan global semakin jelas. Mereka dapat menawarkan alternatif yang lebih aman dan lebih efisien dibandingkan dengan sistem pembayaran tradisional, meningkatkan inklusi keuangan, dan mendukung digitalisasi ekonomi. Namun, dampak menyeluruhnya terhadap kebijakan moneter, stabilitas keuangan, dan privasi masih belum pasti, dan perlu penelitian serta pertimbangan yang serius dari bank sentral di seluruh dunia.