ウィズダムツリーがビットコインと商品へのエクスポージャーを持つインフレーションプラスファンドを開始

Business Wireによると、6月18日、WisdomTree, Inc.はWisdomTree Inflation Plus Fundを立ち上げました。新しいファンドは、運用コストを相殺するために0.65%の費用率を運びます。これは、ボラティリティと潜在的なドローダウンを減らしながら、安定したリターンを生み出すことを目指しています。この立ち上げは、世界的なインフレ懸念に対処するWisdomTreeの広範な取り組みに沿ったものです。投資家は、体系的なプロセスを通じてリスクを管理しながら、コモディティへのエクスポージャーを受け取ります。このビークルは、さまざまな資産クラスを単一のファンド構造に統合しています。WisdomTreeは、提供資料でこの戦略をWTIPファンドと呼んでいます。

モメンタムを伴う多様な商品戦略

WTIPファンドは、主要なコモディティ市場でロングポジションとショートポジションの両方を使用します。この設計は、インフレ率の上昇と下降の両方の期間で機能することを目指しています。ポートフォリオは、エネルギー、工業用金属、貴金属など18のコモディティにまたがっています。WisdomTree Inflation Plus Fundは、コーヒーや砂糖などの農産物に加えて、穀物も対象としています。モメンタムベースのシステムは、すべてのポジションを市場の動きに適応するように駆動します。このフレームワークには、ポートフォリオのさらなる多様化のための最大10%のビットコインエクスポージャーが含まれています。ただし、デジタル資産は、他の商品と同じ体系的なアプローチに従います。

ジェレミー・シュワルツ インフレーションに焦点を当てた投資目標のハイライト

WisdomTreeのグローバル最高投資責任者であるJeremy Schwartz氏は、ファンドの主な目的を概説しました。「私たちは、コモディティセクター内で回復力と適応性を提供するためにこの製品を構築しました」とSchwartz氏は述べています。また、リスク管理されたモメンタムとインフレ保護を組み合わせることが主要な目標であると付け加えました。シュワルツ氏は、この構造は予想されるインフレシナリオと予想外のインフレシナリオの両方を対象としていると指摘しました。彼は、さまざまなマクロ経済の不確実性に対する単一の解決策の重要性を強調しました。このアプローチは、伝統的な債券戦略に頼ることなく、インフレの変動に対応します。彼のコメントは、世界中で進化する世界的なインフレ圧力に対する懸念を反映しています。

インフレ保護と資本の安定のためのTIPSの利用

このファンドは、市場動向を追跡するために技術モデルとタイミングメカニズムを適用します。そのロング/ショートフレームワークは、リターンの機会を効果的に追求しながらレバレッジを管理します。金と銀の戦略的なロングポジションは、コアインフレ防御戦略を支えています。WisdomTree独自の先物選択プロセスは、契約のロールオーバーリスクを制限することを目的としています。この方法は、コンタンゴとバックワーデーションがパフォーマンスに与える影響を減らすことを目的としています。リスクマネジメントされたモメンタムは、すべてのコモディティ・エクスポージャーのポジション・サイジングを一貫して導きます。目標は、潜在的なリターンと、常にコントロールされたダウンサイド・エクスポージャーのバランスを取ることです。

WisdomTree Inflation Plus Fundは、Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS)を通じて完全な担保を保有し、購買力を維持しています。TIPSは、安定した資本保護のためにインフレ率に連動する米国国債です。これらの証券はインフレのバッファーとして機能しますが、独自のリスクを伴う可能性があります。伝統的な債券に比べて利回りが低いと、特定の市場環境ではリターンが低下する可能性があります。また、デフレ期や金融政策の転換期には脆弱性にも直面します。このストラクチャーは、インフレ・プロテクションとシステマティック・コモディティ・エクスポージャーを組み合わせたもので、ディフェンスを多様化しています。投資家は、この戦略に取り組む前に、これらのリスク変数を慎重に検討する必要があります。

マルチアセットアプローチは進化するポートフォリオ戦略を反映しています

WTIPのビットコインエクスポージャーの上限は、より広範なポートフォリオミックス内で複雑さとリスクを追加します。デジタル資産のボラティリティは、保守的な投資家に急激な損失をもたらす可能性があります。ファンドのドキュメンテーションでは、大きな価格変動が全体的なパフォーマンスに大きく影響する可能性があると警告しています。参加予定者は、決定を下す前に目論見書全体を確認することをお勧めします。マルチアセット・アプローチは、リスクとリターンの目標のバランスを取りながらインフレに対処することを目指しています。