カルダノ (ADA) は弱気の信号を発信しています: クジラがポジションを縮小し、出来高がオンチェーンで急落しています

カルダノ (ADA)は、この記事を書いている水曜日の時点で約2%の下落を続けており、赤字に沈むのは3週連続となります。技術的な見通しは下降トレンドに傾いており、ADAは徐々に下降する平行チャネル内で動いており、売却圧力が優勢であることを示す信号です。この動きは、ネットワークが停滞しており、大口ウォレットによって保持されているADAの量が減少しているというon-chainデータとも一致しています。

ネットワーク活動は大量の利確後に減少した

カルダノのオンチェーンデータは、7月25日の強い利益確定後にネットワーク活動が減少している兆候を示しています。分析プラットフォームSantimentによると、ネットワーク実現利益/損失(Network Realized Profit/Loss)は、突然143.63百万ADAに急増しました – これは投資家からの明確な利益確定の波を反映しています。

その時から、ネットワーク上の取引量は急落し、火曜日には約7億4400万USDにまで減少し、7月25日のピーク1億6900万USDと比較して大幅に減少しました。取引量は通常、オンチェーンの活動を包括的に測る尺度であるため、この減少はカルダノネットワークが停滞期に入っていることを示しています。

オンチェーンデータカルダノ | 出典: Santimentしかし、注目すべき前向きなシグナルがある：以前「静かだった」ユーザーグループが徐々に戻ってきている。日々のアクティブアドレスの数は約31,000に増加し、最近の利確のピーク時に記録された28,248アドレスを超えた。

カルダノのクジラが売却圧力を増加させる

最近の利益確定の後、ADAのクジラは自らのポジションを縮小し続けています。具体的には、100万から1億ADAを保有するウォレットグループが、2023年10月24日現在で189億ADA(から、185.1億ADAに減少させました。これは、390百万ADAの純売却に相当し、市場に売却圧力を増加させる要因となっています。

![ada-giam])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-422aa0ec85d4eb4d280b94bcd9b4e618.webp(ADAの供給分配 | 出典: Santiment反対に、「クジラ」グループは1億ADA以上を保有し、さらに4億5000万ADAを積極的に購入し、総保有量を53.6億ADAに増加させました。しかし、これらの2つの大口ウォレットグループの規模の違いは、売却圧力が主に100万ADAから1億ADAを保有するグループから来ていることを示しています - これは現在の価格トレンドにとって懸念すべき要因です。

カルダノは下降トレンドのチャネルモデルで深刻な下落の危険に直面している

4時間足で、ADAは下降トレンドの平行チャンネルの抵抗線に触れた後、反転して下落しました。これは2回連続の下落セッションであり、50期間EMAが引き続き下落し、200期間EMAに接近している中で、死亡交差)death cross(の形成リスクが高まっています。市場の外にいる投資家にとって、これは短期的な下落が長期的な上昇トレンドを弱め始めているため、売却のシグナルと見なされるかもしれません。

売却圧力が現在ADAの価格を$0.6884のサポートゾーンに押し下げており、これは日曜日の取引セッションで最近テストされたエリアです。これにより、今後価格がさらに弱まる可能性について懸念が高まっています。

![])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-58300bceba0d3083f09024ca336ef98f.webp(ADA/USDTの4時間足チャート | 出典: TradingView相対力指数)RSI(は4時間足チャートで40の水準にあり、買い圧力が弱まっており、売られすぎの領域に入る前にさらに下落する余地があることを示しています。また、MACDラインもシグナルラインを下回っており、価格のモメンタムにおけるネガティブなシフトを反映しています。

逆に、上昇の勢いを取り戻すためには、ADAは$0.7417の価格帯で200期間EMAを突破する必要があります。この価格帯は上部の抵抗線と重なっており、現在の下降チャネルモデルを上に突破する可能性を確認するためです。

SN_Nour