Hoy en el evento MetaForum 2025 en Lugano, 1inch revela cómo hacer que las finanzas descentralizadas (DeFi) sean realmente seguras y aceptables institucionalmente.
En el contexto en constante evolución de las finanzas descentralizadas (DeFi), la regulación representa uno de los temas más complejos y controvertidos.
Durante un discurso en el MetaForum, uno de los principales eventos europeos dedicados a blockchain, cripto y Web3, un abogado alemán experto en derecho financiero ofreció una visión concreta y profunda.
En particular, centrándose en cómo abordar los riesgos de DeFi y construir un ecosistema seguro y sostenible, incluso para los inversores institucionales.
El caso de 1inch: la elección de la jurisdicción es crucial en DeFi
Según el orador, el principal "showstopper" del mundo cripto no es tanto la regulación, sino más bien la falta de comprensión. Las autoridades a menudo legislan sobre tecnologías que no comprenden completamente.
¿Y cómo puede algo ser regulado de manera efectiva si no se entiende? De aquí surge la idea de una auto-regulación consapevole como un puente entre la innovación y las instituciones.
En 2020, los fundadores de 1inch – Sergey y Anton – estaban buscando una licencia en Alemania. El abogado los disuadió: “El regulador nunca entenderá su modelo.”
El consejo fue permanecer en Suiza bajo un SRO ( Organization) de autorregulación o considerar Dubai, jurisdicciones más abiertas a la experimentación.
Este movimiento estratégico ha permitido a 1inch operar con total legalidad pero sin sacrificar la esencia de DeFi: descentralización, transparencia y libertad operativa.
La regulación europea MiCA (Mercados en Criptoactivos) representa un hito significativo para aquellos que ofrecen servicios centralizados, pero no se aplica a DeFi puro.
Protocolos como 1inch, gobernados por un DAO, no caen dentro del alcance de la regulación ya que no ofrecen servicios de custodia o corretaje en el sentido estricto.
Una exclusión que representa tanto una ventaja (greater freedom) como un desafío (lack de la recognition) jurídica formal.
La filosofía de 1inch se basa en la autocustodia y la descentralización. La plataforma agrega las mejores tarifas de intercambio entre DEX utilizando su protocolo Pathfinder, sin retener los activos de los usuarios ni actuar como un intermediario directo. Todo sucede a través de contratos inteligentes.
Al no ser un custodio, un corredor o un proveedor de servicios regulado, 1inch no se encuentra entre las entidades oblicuadas por MiCA. Sin embargo, esto no significa falta de control o irresponsabilidad.
Los riesgos reales de DeFi: entre hacks y puentes peligrosos
El discurso destacó con claridad los principales riesgos:
Explotación de contratos inteligentes no auditados
Las vulnerabilidades de cruce de cadena del puente ( como las utilizadas por LI.FI, ya son víctimas de hacks )
Ataques de grupos como Lazarus
Manipulación del mercado a través de bots
Robos de billetera comprometida
Para abordar estos riesgos, 1inch ha implementado un modelo de seguridad en múltiples capas, que incluye simulación de transacciones, geofencing y detección de VPN, huellas digitales de dispositivos, verificación automática de billeteras, detección de bots y vigilancia de operaciones.
Además, el proyecto promueve la colaboración entre los actores de la industria
Si se identifica una billetera vinculada a comportamientos ilícitos, la información se comparte con los socios de intercambio para bloquear el lavado de dinero. Un enfoque que condujo a la creación de la iniciativa 1inch Shield, destinada a generar confianza incluso con las instituciones bancarias.
¿Seguridad sin KYC? Sí, es posible
Uno de los aspectos más innovadores es la capacidad de garantizar el cumplimiento sin la necesidad de KYC tradicional.
Según el ponente, existen herramientas y procedimientos técnicos que, al respetar la privacidad del usuario, ofrecen a los bancos y oficiales de cumplimiento un nivel de confianza comparable al de los procesos de CeFi.
A través de un servicio SaaS, los creadores de mercado pueden utilizar todas estas herramientas sin desarrollarlas internamente, con una simple suscripción mensual. Un enfoque escalable, efectivo y respetuoso con la privacidad.
El mensaje final del discurso en el MetaForum es claro: la transparencia, la seguridad y la colaboración son las claves para llevar DeFi al siguiente nivel.
Aunque protocolos como 1inch no están sujetos a la regulación tradicional, esto no significa operar en el salvaje oeste: por el contrario, la adopción de prácticas de seguridad avanzadas y la apertura hacia socios y autoridades es lo que hace que el sector madure.
En una era en la que las reglas no pueden mantenerse al día con la innovación, DeFi puede autorregularse y prosperar, involucrando también a bancos, instituciones e inversores profesionales. La revolución no es solo técnica: también es cultural.
El contenido es solo de referencia, no una solicitud u oferta. No se proporciona asesoramiento fiscal, legal ni de inversión. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más información sobre los riesgos.
Regulación DeFi: entre riesgos, oportunidades y autorregulación según 1inch
Hoy en el evento MetaForum 2025 en Lugano, 1inch revela cómo hacer que las finanzas descentralizadas (DeFi) sean realmente seguras y aceptables institucionalmente.
En el contexto en constante evolución de las finanzas descentralizadas (DeFi), la regulación representa uno de los temas más complejos y controvertidos.
Durante un discurso en el MetaForum, uno de los principales eventos europeos dedicados a blockchain, cripto y Web3, un abogado alemán experto en derecho financiero ofreció una visión concreta y profunda.
En particular, centrándose en cómo abordar los riesgos de DeFi y construir un ecosistema seguro y sostenible, incluso para los inversores institucionales.
El caso de 1inch: la elección de la jurisdicción es crucial en DeFi
Según el orador, el principal "showstopper" del mundo cripto no es tanto la regulación, sino más bien la falta de comprensión. Las autoridades a menudo legislan sobre tecnologías que no comprenden completamente.
¿Y cómo puede algo ser regulado de manera efectiva si no se entiende? De aquí surge la idea de una auto-regulación consapevole como un puente entre la innovación y las instituciones.
En 2020, los fundadores de 1inch – Sergey y Anton – estaban buscando una licencia en Alemania. El abogado los disuadió: “El regulador nunca entenderá su modelo.”
El consejo fue permanecer en Suiza bajo un SRO ( Organization) de autorregulación o considerar Dubai, jurisdicciones más abiertas a la experimentación.
Este movimiento estratégico ha permitido a 1inch operar con total legalidad pero sin sacrificar la esencia de DeFi: descentralización, transparencia y libertad operativa.
La regulación europea MiCA (Mercados en Criptoactivos) representa un hito significativo para aquellos que ofrecen servicios centralizados, pero no se aplica a DeFi puro.
Protocolos como 1inch, gobernados por un DAO, no caen dentro del alcance de la regulación ya que no ofrecen servicios de custodia o corretaje en el sentido estricto.
Una exclusión que representa tanto una ventaja (greater freedom) como un desafío (lack de la recognition) jurídica formal.
La filosofía de 1inch se basa en la autocustodia y la descentralización. La plataforma agrega las mejores tarifas de intercambio entre DEX utilizando su protocolo Pathfinder, sin retener los activos de los usuarios ni actuar como un intermediario directo. Todo sucede a través de contratos inteligentes.
Al no ser un custodio, un corredor o un proveedor de servicios regulado, 1inch no se encuentra entre las entidades oblicuadas por MiCA. Sin embargo, esto no significa falta de control o irresponsabilidad.
Los riesgos reales de DeFi: entre hacks y puentes peligrosos
El discurso destacó con claridad los principales riesgos:
Explotación de contratos inteligentes no auditados
Las vulnerabilidades de cruce de cadena del puente ( como las utilizadas por LI.FI, ya son víctimas de hacks )
Ataques de grupos como Lazarus
Manipulación del mercado a través de bots
Robos de billetera comprometida
Para abordar estos riesgos, 1inch ha implementado un modelo de seguridad en múltiples capas, que incluye simulación de transacciones, geofencing y detección de VPN, huellas digitales de dispositivos, verificación automática de billeteras, detección de bots y vigilancia de operaciones.
Además, el proyecto promueve la colaboración entre los actores de la industria
Si se identifica una billetera vinculada a comportamientos ilícitos, la información se comparte con los socios de intercambio para bloquear el lavado de dinero. Un enfoque que condujo a la creación de la iniciativa 1inch Shield, destinada a generar confianza incluso con las instituciones bancarias.
¿Seguridad sin KYC? Sí, es posible
Uno de los aspectos más innovadores es la capacidad de garantizar el cumplimiento sin la necesidad de KYC tradicional.
Según el ponente, existen herramientas y procedimientos técnicos que, al respetar la privacidad del usuario, ofrecen a los bancos y oficiales de cumplimiento un nivel de confianza comparable al de los procesos de CeFi.
A través de un servicio SaaS, los creadores de mercado pueden utilizar todas estas herramientas sin desarrollarlas internamente, con una simple suscripción mensual. Un enfoque escalable, efectivo y respetuoso con la privacidad.
El mensaje final del discurso en el MetaForum es claro: la transparencia, la seguridad y la colaboración son las claves para llevar DeFi al siguiente nivel.
Aunque protocolos como 1inch no están sujetos a la regulación tradicional, esto no significa operar en el salvaje oeste: por el contrario, la adopción de prácticas de seguridad avanzadas y la apertura hacia socios y autoridades es lo que hace que el sector madure.
En una era en la que las reglas no pueden mantenerse al día con la innovación, DeFi puede autorregularse y prosperar, involucrando también a bancos, instituciones e inversores profesionales. La revolución no es solo técnica: también es cultural.