Análise exclusiva das Participações e Estratégia de Investimento da Família Trump na WLFI

TL;DR

Em 25 de março de 2025, a carteira de investimentos da World Liberty Financial (WLFI) está avaliada em aproximadamente $80.89 milhões, consistindo principalmente em ETH, WBTC e outros tokens relacionados com DeFi.

A pesquisa mostra que a estratégia de compra da WLFI foi projetada para diversificar seus ativos, reduzir o risco de volatilidade de mercado e apoiar o crescimento do ecossistema de finanças descentralizadas.

Embora a influência da família Trump possa ter despertado o interesse dos investidores, o projeto também enfrenta controvérsias, com uma perda não realizada de cerca de $100 milhões, levantando questões sobre a sua transparência e sustentabilidade.

Introdução

A World Liberty Financial (WLFI) é um projeto de finanças descentralizadas (DeFi) ligado à família Trump. Embora o projeto promova uma grande visão de “reformular as finanças descentralizadas para a democratização”, mostrou uma abordagem claramente orientada para o mercado na prática - tendo adquirido uma variedade de criptomoedas. Apesar da influência das celebridades, agora enfrenta uma perda de papel de $100 milhões. Surge a questão: esta é uma estratégia de investimento legítima a longo prazo, ou é um esforço promocional habilmente disfarçado em benefício do próprio projeto?

Este artigo, com base nos dados on-chain publicamente disponíveis da WLFI, irá aprofundar-se nas motivações por trás das suas participações, lógica de investimento e riscos potenciais, enquanto descobre o complexo ecossistema de forças políticas que influenciam o mercado de criptomoedas.

WLFI Continua Comprando, Perda de Papel Chega a $109 Milhões

Fonte: worldlibertyfinancial.com

A World Liberty Financial (WLFI), um projeto DeFi ligado à família Trump, tem atraído considerável atenção desde a sua criação em 2024. O atual Presidente dos EUA, Donald Trump, atua como o “Principal Defensor de Criptomoedas”, com seus filhos, Eric, Donald Jr. e Barron, servindo como“ Web3“Embaixadores” ou “Visionários DeFi.” O projeto tem como objetivo oferecer uma plataforma para investimento e empréstimo de criptomoedas e recentemente adquiriu uma variedade de ativos digitais para expandir suas reservas estratégicas.

De acordo com dados on-chain, até à data da escrita deste artigo, a WLFI investiu aproximadamente $343 milhões em 11 criptomoedas, incluindo ETH, WBTC, TRX, LINK, AAVE, ENA, MOVE, ONDO, SEI, AVAX e MNT. Entre estes, BTC, ETH, TRX, LINK, SUI e ONDO fazem parte das suas reservas estratégicas, com uma perda total no papel de cerca de $100 milhões.

Origem: ARKHAM

Até o momento da escrita, os endereços da carteira WLFI detêm coletivamente aproximadamente $84.84 milhões em ativos de criptomoeda, com o ETH representando a maior parte. Devido à recente fraqueza prolongada do ETH, isso resultou em perdas não realizadas significativas. Abaixo está uma divisão das principais participações:

Fonte: Gate.io, compilada a partir de informações públicas

Lógica de Investimento: Sinergia Política e Comercial

Ao analisar a carteira da WLFI, as participações são dominadas por grandes criptomoedas como BTC, ETH e TRX, com ativos emergentes como MNT, MOVE, AVAX e ONDO também em destaque. Curiosamente, isso difere das criptomoedas mencionadas na recente chamada de Trump para as reservas de criptomoedas do governo dos EUA, com XRP, SOL e ADA excluídos. Isso sugere uma estratégia comercial para evitar tokens considerados títulos pela SEC.

Fonte: @realDonaldTrump

WLFI estabeleceu parcerias com projetos como Ondo Finance (ONDO), Ethena (ENA), Chainlink (LINK), Sui (SUI) e Aave (AAVE), todos focados em DeFi ou Ativos do Mundo Real (RWA), em linha com a auto-posicionamento da WLFI como líder em DeFi.

Apesar das declarações da organização Trump alegando não ter controlo direto sobre as atividades comerciais da WLFI, os críticos argumentam que as compras do projeto podem ser impulsionadas pela ‘monetização de influenciadores’. Em outras palavras, aceitar benefícios de projetos de tokens, fazer grandes compras para aumentar o preço de certos tokens e procurar ganhos comerciais assimétricos, tudo enquanto ajuda os projetos a ganhar exposição e credibilidade. Por exemplo, durante a redação deste artigo, o token CRO disparou mais de 30% após o anúncio de uma colaboração entre o grupo Trump e a Truth.Fi para lançar ETFs e produtos relacionados.

Além disso, a atividade comercial da WLFI mostra uma correlação notável com a presidência de Trump. Após a sua inauguração, os riscos periféricos do projeto diminuíram significativamente, com um aumento de negociações e volumes em tokens emergentes como MNT, indicando expectativas de um ambiente macro afrouxado e um ressalto no mercado de altcoins.

Origem: ARKHAM

Do ponto de vista político, o envolvimento da família Trump no investimento em criptomoedas ajuda a solidificar a sua imagem “anti-establishment”, alinhando-se com as tendências libertárias dos seus apoiantes (como a oposição à regulação financeira). Ironicamente, o white paper da WLFI afirma que a família Trump, através da DT Marks DEFI LLC, recebe 75% dos lucros líquidos, sendo os restantes 25% distribuídos entre os membros principais. Este “direito a lucros sem risco” minimiza a sua exposição à volatilidade do mercado, transferindo o risco para os detentores de tokens.

Além disso, Steven Witkoff, um membro chave da equipa de campanha de Trump, está envolvido com a WLFI, posicionando-a ainda mais como um jogador nas manobras políticas.

Restrições do Utilizador: A WLFI está atualmente disponível apenas para utilizadores fora dos EUA e não está registada em quaisquer entidades reguladoras financeiras, evitando assim responsabilidade direta ao abrigo das leis de valores mobiliários dos EUA.

Bloqueio de Tokens: Os tokens WLFI da sua pré-venda estão bloqueados por 12 meses até novembro de 2025, coincidindo com o mandato do Presidente da SEC, criando uma janela para possíveis vendas pós-bloqueio.

Filtragem de Ativos Sensíveis: Como mencionado, o WLFI evita tokens sob escrutínio da SEC (como XRP) e concentra-se em ativos RWA como ONDO e tokens de protocolo como AAVE, minimizando conflitos regulatórios.

A Estratégia de Investimento da WLFI: Não é Apenas Sobre o Dinheiro

Da análise acima, fica claro que os movimentos da carteira da WLFI são deliberadamente separados do plano de reserva de criptomoedas do governo dos EUA e do token TRUMP, homônimo da família Trump. Isso sugere um padrão de investimento distinto dentro da abordagem da família Trump aos ativos de criptomoedas: a família parece preferir ativos principais e setores DeFi/RWA em sua abordagem de investimento.

Origem: blog.ondo.finance

Em particular, a sua posição estratégica em ativos emergentes facilitou parcerias com projetos como Chainlink e Ondo, ao mesmo tempo que aumentava a exposição e credibilidade das suas participações. As suas participações diversificadas também reduzem a volatilidade do risco. Embora a participação principal, ETH, tenha levado a perdas significativas no papel, este é um resultado comum para investidores institucionais que detêm grandes quantidades de ativos convencionais por períodos prolongados.

Origem: ARKHAM

No entanto, como projeto politicamente ligado, o WLFI aproveitou o seu estatuto de celebridade para impulsionar os movimentos de mercado. A transparência e o desempenho da sua negociação, no entanto, minaram a confiança dos seguidores. Alguns críticos sugerem que determinados investidores poderão estar a comprar tokens WLFI ou a pagar para que o WLFI compre os seus tokens para terem acesso à influência de Trump. As movimentações de investimento do WLFI parecem mais uma tentativa de lucrar com o efeito de celebridade fazendo investimentos estratégicos antecipadamente. Em outras palavras, o WLFI parece mais um “esquema de lucro” do que um genuíno projeto DeFi, carregando riscos de comportamento “bomba e despejo”. Por exemplo, o endosso público de Eric Trump Ethereum seguido por uma venda de suas participações, suscitou questões sobre transparência.

O futuro da WLFI está profundamente ligado às políticas cripto-amigáveis da administração Trump. As suas movimentações de mercado têm atraído uma atenção significativa, aumentando a sua influência no mercado. No entanto, também enfrenta desafios como a volatilidade do mercado, a falta de transparência e questões de governança. As recentes flutuações de mercado viram as participações da WLFI passarem de grandes lucros para perdas moderadas, destacando os desafios que enfrenta na gestão da sua estratégia de investimento e riscos. Isto serve como um lembrete para abordar esses investimentos com cautela e evitar seguir cegamente as tendências de mercado impulsionadas por celebridades.