Исходное название: Анализ данных на блокчейне: Где может быть пик биткойна в этом цикле?
! [Анализ данных в сети: где биткоин может достичь пика в этом цикле?] ](https://img.gateio.im/social/moments-abdfa225e3c52f92cbb7721f4af584bb)
Поскольку биткоин демонстрирует беспрецедентный бычий импульс, неизбежно возникает вопрос: насколько высоко может подняться цена биткоина (BTC) в течение этого рыночного цикла? В этой статье мы рассмотрим ряд ончейн-моделей оценки и инструментов синхронизации циклов для определения возможных пиковых ценовых целей для биткоина. Несмотря на то, что прогнозирование никогда не заменит гибкую реакцию, основанную на данных, эти аналитические рамки могут помочь нам лучше понять, где находится рынок и куда он может пойти в будущем.
инструмент прогнозирования цен
Сначала давайте рассмотрим бесплатный инструмент прогнозирования цен, предоставленный «Специальным выпуском журнала Bitcoin», который объединяет несколько исторически более точных моделей оценки. Хотя реакция на данные обычно более эффективна, чем слепое прогнозирование цен, изучение этих индикаторов все же может предоставить мощный контекст для понимания рыночного поведения. Когда макроэкономические показатели, деривативы и данные на блокчейне начинают подавать сигналы тревоги, обычно это хорошее время для фиксации прибыли, независимо от того, достигнута ли конкретная ценовая цель. Тем не менее, исследование этих инструментов оценки все еще имеет ориентирующее значение и может помочь в стратегическом принятии решений в сочетании с более широким рыночным анализом.
Рис. 1: Использование инструмента прогнозирования цен для расчета потенциального пика цикла
Ключевые модели включают в себя следующие виды:
Верхняя рыночная капитализация (Top Cap): прогнозирование пикового значения путем умножения исторического среднего рыночного значения на 35. Эта модель точно предсказала максимум 2017 года, но не смогла точно предсказать цикл 2020-2021 года, ожидая более 200,000 долларов, в то время как фактический пик биткойна составил около 69,000 долларов. В настоящее время эта модель прогнозирует более 500,000 долларов, что кажется все более нереалистичным.
Дельта Топ (: создаёт более реалистичный прогноз, вычитая среднюю рыночную капитализацию из рыночной капитализации ), основанной на стоимости всех обращающихся BTC (. Эта модель предсказала максимальную отметку от 80 до 100 тысяч долларов в предыдущем цикле.
Конечная цена )Terminal Price(: основана на вычислении уничтоженных дней монет )Coin Days Destroyed( с учетом корректировок поставок, это модель, которая наиболее близка к каждому пиковому значению в истории, включая максимум 64 000 долларов в 2021 году. В настоящее время прогноз составляет примерно 221 000 долларов, возможно, вырастет до 250 000 долларов или выше и считается самой надежной моделью для прогнозирования макро-пика биткойна. Более подробную информацию об этих показателях и их логике вычислений можно найти в разделе графиков на сайте.
)# Прогноз пиков
Еще одним мощным индикатором является коэффициент MVRV, который сравнивает рыночную капитализацию с реализованной рыночной капитализацией, обеспечивая окно в психологию инвесторов. Коэффициент, который обычно достигает пика около 4 в основном цикле, в настоящее время находится на уровне 2,34, что говорит о том, что все еще есть значительный потенциал для роста. Исторически сложилось так, что когда MVRV близок к 3,5 к 4, долгосрочные держатели начинают получать значительную прибыль, часто отмечая зрелость цикла. Однако из-за убывающей доходности мы, возможно, не сможем достичь полной 4 в этом цикле. Используя более консервативную оценку 3,5, мы можем начать прогнозировать более реалистичный пик.
! [Анализ данных в сети: где биткоин может достичь пика в этом цикле?] ]###https://img.gateio.im/social/moments-0d26faebad89a0508759ce7b04845c85(
Рисунок 2: график соотношения MVRV предсказывает, что в цикле все еще есть пространство для дальнейшего роста, достигая исторического значения 4+ или даже более консервативной цели 3.5.
)# Рассчитать целевую цену
Время так же важно, как и оценка. Анализируя «рост BTC с момента минимума цикла», мы обнаруживаем, что предыдущие циклы биткоина достигали пика примерно в 1060 днях от минимума. В настоящее время мы находимся примерно на 930 днях в этом цикле. Если эта тенденция сохранится, пик может наступить примерно через 130 дней. Исторически сложилось так, что FOMO### боязнь пропустить повышение цен, вызванное (, обычно происходило в конце цикла, что приводило к быстрому росту реализованной цены ) косвенного показателя средней базы затрат для инвесторов (. Например, за последние 130 дней 2017 года цена реализации выросла на 260%; Это на 130% больше, чем в 2021 году. Если предположить, что темпы роста снова сократятся вдвое из-за снижения доходности, то к 18 октября они могут увеличиться на 65% с текущей цены реализации в $47 000 до примерно $78 000.
![Анализ данных на блокчейне: где может быть пик биткойна в этом цикле?])https://img.gateio.im/social/moments-eff63034551451913d66e122f7e2209b(
Рисунок 3: Исходя из пиковой скорости предыдущих циклов, текущий цикл далек от завершения
В сочетании с прогнозируемой ценой реализации в $78 000 и консервативной целью в 3,5 MVRV, мы приходим к потенциальной пиковой цене в $273 000 за биткоин. Хотя это может показаться амбициозным, исторические параболические всплески предполагают, что это движение, скорее всего, произойдет в течение недель, а не месяцев. Хотя ожидается, что пик с большей вероятностью составит от $150 000 до $200 000, математические и ончейн-данные свидетельствуют о том, что, по крайней мере, возможна более высокая оценка. Важно отметить, что эти модели корректируются динамически, и прогнозы могут быстро ускориться, если рыночное безумие усилится в конце цикла.
![Анализ данных на блокчейне: где может быть пик биткойна в этом цикле?])https://img.gateio.im/social/moments-482b26026d4f82b858a75eec3b6a7092(
Рисунок 4: Прогнозирование пика текущего цикла на основе ожидаемой цены реализации и возможной цели MVRV
) Вывод
Прогнозирование точного пика биткоина по своей сути неопределенно, и существует слишком много переменных, чтобы полностью их учитывать. Что мы можем сделать, так это построить вероятностную структуру, основанную на исторических прецедентах и ончейн-данных. Такие инструменты, как мультипликаторы MVRV, терминальные цены и дельта-вершины, многократно доказали свою эффективность в прогнозировании рыночных вершин. Хотя цель в $273 000 может показаться оптимистичной, она коренится в исторических закономерностях, текущем поведении сети и циклической логике времени. В конечном счете, лучшая стратегия — реагировать на основе данных, а не на фиксированных ценовых уровнях. Используйте эти инструменты для уточнения своих инвестиционных предположений, но будьте достаточно гибкими, чтобы получить прибыль вовремя, когда более широкая экосистема начнет сигнализировать о вершине.
Содержание носит исключительно справочный характер и не является предложением или офертой. Консультации по инвестициям, налогообложению или юридическим вопросам не предоставляются. Более подробную информацию о рисках см. в разделе «Дисклеймер».
Приближается ли кульминация бычьего рынка? Ончейн-данные показывают, что вершина все еще на пути
Автор: Bitcoin Magazine Pro
Компиляция: Простой язык блокчейна
Исходное название: Анализ данных на блокчейне: Где может быть пик биткойна в этом цикле?
! [Анализ данных в сети: где биткоин может достичь пика в этом цикле?] ](https://img.gateio.im/social/moments-abdfa225e3c52f92cbb7721f4af584bb)
Поскольку биткоин демонстрирует беспрецедентный бычий импульс, неизбежно возникает вопрос: насколько высоко может подняться цена биткоина (BTC) в течение этого рыночного цикла? В этой статье мы рассмотрим ряд ончейн-моделей оценки и инструментов синхронизации циклов для определения возможных пиковых ценовых целей для биткоина. Несмотря на то, что прогнозирование никогда не заменит гибкую реакцию, основанную на данных, эти аналитические рамки могут помочь нам лучше понять, где находится рынок и куда он может пойти в будущем.
инструмент прогнозирования цен
Сначала давайте рассмотрим бесплатный инструмент прогнозирования цен, предоставленный «Специальным выпуском журнала Bitcoin», который объединяет несколько исторически более точных моделей оценки. Хотя реакция на данные обычно более эффективна, чем слепое прогнозирование цен, изучение этих индикаторов все же может предоставить мощный контекст для понимания рыночного поведения. Когда макроэкономические показатели, деривативы и данные на блокчейне начинают подавать сигналы тревоги, обычно это хорошее время для фиксации прибыли, независимо от того, достигнута ли конкретная ценовая цель. Тем не менее, исследование этих инструментов оценки все еще имеет ориентирующее значение и может помочь в стратегическом принятии решений в сочетании с более широким рыночным анализом.
Рис. 1: Использование инструмента прогнозирования цен для расчета потенциального пика цикла
Ключевые модели включают в себя следующие виды:
Верхняя рыночная капитализация (Top Cap): прогнозирование пикового значения путем умножения исторического среднего рыночного значения на 35. Эта модель точно предсказала максимум 2017 года, но не смогла точно предсказать цикл 2020-2021 года, ожидая более 200,000 долларов, в то время как фактический пик биткойна составил около 69,000 долларов. В настоящее время эта модель прогнозирует более 500,000 долларов, что кажется все более нереалистичным.
Дельта Топ (: создаёт более реалистичный прогноз, вычитая среднюю рыночную капитализацию из рыночной капитализации ), основанной на стоимости всех обращающихся BTC (. Эта модель предсказала максимальную отметку от 80 до 100 тысяч долларов в предыдущем цикле.
Конечная цена )Terminal Price(: основана на вычислении уничтоженных дней монет )Coin Days Destroyed( с учетом корректировок поставок, это модель, которая наиболее близка к каждому пиковому значению в истории, включая максимум 64 000 долларов в 2021 году. В настоящее время прогноз составляет примерно 221 000 долларов, возможно, вырастет до 250 000 долларов или выше и считается самой надежной моделью для прогнозирования макро-пика биткойна. Более подробную информацию об этих показателях и их логике вычислений можно найти в разделе графиков на сайте.
)# Прогноз пиков
Еще одним мощным индикатором является коэффициент MVRV, который сравнивает рыночную капитализацию с реализованной рыночной капитализацией, обеспечивая окно в психологию инвесторов. Коэффициент, который обычно достигает пика около 4 в основном цикле, в настоящее время находится на уровне 2,34, что говорит о том, что все еще есть значительный потенциал для роста. Исторически сложилось так, что когда MVRV близок к 3,5 к 4, долгосрочные держатели начинают получать значительную прибыль, часто отмечая зрелость цикла. Однако из-за убывающей доходности мы, возможно, не сможем достичь полной 4 в этом цикле. Используя более консервативную оценку 3,5, мы можем начать прогнозировать более реалистичный пик.
! [Анализ данных в сети: где биткоин может достичь пика в этом цикле?] ]###https://img.gateio.im/social/moments-0d26faebad89a0508759ce7b04845c85(
Рисунок 2: график соотношения MVRV предсказывает, что в цикле все еще есть пространство для дальнейшего роста, достигая исторического значения 4+ или даже более консервативной цели 3.5.
)# Рассчитать целевую цену
Время так же важно, как и оценка. Анализируя «рост BTC с момента минимума цикла», мы обнаруживаем, что предыдущие циклы биткоина достигали пика примерно в 1060 днях от минимума. В настоящее время мы находимся примерно на 930 днях в этом цикле. Если эта тенденция сохранится, пик может наступить примерно через 130 дней. Исторически сложилось так, что FOMO### боязнь пропустить повышение цен, вызванное (, обычно происходило в конце цикла, что приводило к быстрому росту реализованной цены ) косвенного показателя средней базы затрат для инвесторов (. Например, за последние 130 дней 2017 года цена реализации выросла на 260%; Это на 130% больше, чем в 2021 году. Если предположить, что темпы роста снова сократятся вдвое из-за снижения доходности, то к 18 октября они могут увеличиться на 65% с текущей цены реализации в $47 000 до примерно $78 000.
![Анализ данных на блокчейне: где может быть пик биткойна в этом цикле?])https://img.gateio.im/social/moments-eff63034551451913d66e122f7e2209b(
Рисунок 3: Исходя из пиковой скорости предыдущих циклов, текущий цикл далек от завершения
В сочетании с прогнозируемой ценой реализации в $78 000 и консервативной целью в 3,5 MVRV, мы приходим к потенциальной пиковой цене в $273 000 за биткоин. Хотя это может показаться амбициозным, исторические параболические всплески предполагают, что это движение, скорее всего, произойдет в течение недель, а не месяцев. Хотя ожидается, что пик с большей вероятностью составит от $150 000 до $200 000, математические и ончейн-данные свидетельствуют о том, что, по крайней мере, возможна более высокая оценка. Важно отметить, что эти модели корректируются динамически, и прогнозы могут быстро ускориться, если рыночное безумие усилится в конце цикла.
![Анализ данных на блокчейне: где может быть пик биткойна в этом цикле?])https://img.gateio.im/social/moments-482b26026d4f82b858a75eec3b6a7092(
Рисунок 4: Прогнозирование пика текущего цикла на основе ожидаемой цены реализации и возможной цели MVRV
) Вывод
Прогнозирование точного пика биткоина по своей сути неопределенно, и существует слишком много переменных, чтобы полностью их учитывать. Что мы можем сделать, так это построить вероятностную структуру, основанную на исторических прецедентах и ончейн-данных. Такие инструменты, как мультипликаторы MVRV, терминальные цены и дельта-вершины, многократно доказали свою эффективность в прогнозировании рыночных вершин. Хотя цель в $273 000 может показаться оптимистичной, она коренится в исторических закономерностях, текущем поведении сети и циклической логике времени. В конечном счете, лучшая стратегия — реагировать на основе данных, а не на фиксированных ценовых уровнях. Используйте эти инструменты для уточнения своих инвестиционных предположений, но будьте достаточно гибкими, чтобы получить прибыль вовремя, когда более широкая экосистема начнет сигнализировать о вершине.