Еволюція екосистеми Bitcoin DeFi: від простих переказів до інтегрованих фінансових послуг

Біткоїн поступово стає значною силою у просторі DeFi, починаючи кидати виклик домінуванню Ethereum. Аналізуючи дані в ланцюжку, ми можемо чітко побачити, BTCFi( комбінація Bitcoin і DeFi викликає серйозні зміни в ролі Bitcoin в DeFi ) потенційно переосмислює весь ландшафт DeFi.

! [Як справи з BTCFi, про який зараз думає спільнота Bitcoin?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-9ddf98df6b29f5f5a302df767cf752f9.webp)

Оригінальний дизайн біткойна та його обмеження

Спочатку розроблена як однорангова електронна грошова система, Bitcoin має обмеження з точки зору додатків DeFi:

1. Моделі UTXO не вистачає гнучкості для підтримки складних смарт-контрактів
2. Дизайн скриптової мови обмежений, а кількість виконуваних кодів операцій обмежена
3. Недостатня повнота Тюрінга, що ускладнює реалізацію складних смарт-контрактів, які залежать від стану
4. Розмір блоку в 1 МБ і 10-хвилинний час блоку обмежують швидкість обробки транзакції

Хоча ці дизайни підвищують безпеку та децентралізацію, вони також обмежують можливість реалізації функцій DeFi безпосередньо на Bitcoin.

! [Як справи з BTCFi, про який зараз думає спільнота Bitcoin?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-c8b397022b71e50bbd0790f20dbea0a7.webp)

Рання спроба впровадити DeFi на Bitcoin

Незважаючи на обмеження, розробники постійно намагаються розширити можливості біткоіни:

1. Кольорова монета 0192837465748392012012-2013(: Представляє реальні активи шляхом «розфарбовування» біткоїнів
2. Counterparty)2014(: Впровадження можливості створення та торгівлі користувальницькими активами
3. Поки що Lightning Network )2015 (: протокол рівня 2 покращує масштабованість транзакцій
4. Дискретні журнальні договори )DLC()2017 ( на сьогоднішній день: виконання складних фінансових контрактів
5. На сьогоднішній день Liquid Network )2018 (: сайдчейни підтримують випуск активів і складні транзакції
6. Оновлення Taproot )2021(: покращення можливостей смарт-контрактів

Ці інновації заклали основу для розширення Bitcoin, проклавши шлях для рішень рівня 2, сайдчейнів та інновацій DeFi.

! [Як справи з BTCFi, про який зараз думає спільнота Bitcoin?] ])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-91a0585dbf87dcef2e31e43ad04504d4.webp(

Ключова інновація: впровадження смарт-контрактів на Bitcoin

Останніми роками з'явилося кілька протоколів, які впроваджують смарт-контракти та функціональність DeFi у Bitcoin:

1. Rootstock: найраніший сайдчейн Bitcoin, який підтримує EVM-сумісні смарт-контракти
2. Ядро: EVM-сумісний блокчейн, тісно інтегрований з Bitcoin, з інноваційною моделлю подвійного стейкінгу
3. Merlin Chain: мережа рівня 2 біткойнів, яка інтегрує ZK-Rollup та інші технології
4. BEVM: перша повністю децентралізована та сумісна з EVM мережа Bitcoin рівня 2

Ключові нововведення в цих протоколах включають:

• Токенізація активів Bitcoin
• Сумісність зі смарт-контрактами та EVM
• Біткоіни з прибутковістю
• Покращення масштабованості та конфіденційності

Станом на 8 вересня 2024 року загальна вартість, заблокована в рішеннях рівня 2 та сайдчейнах Bitcoin, )TVL( 1,07 мільярда доларів, що в 18,4 раза більше, ніж з 1 січня 2023 року. Core лідирує з 27,6% TVL.

! [Як справи з BTCFi, про який зараз думає спільнота Bitcoin?] ])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-baefa0371aacecafe9b9813b986c81ad.webp(

Поточний стан Bitcoin DeFi

Деякі ключові проекти стимулюють інновації та адаптацію користувачів:

1. Pell Network: крос-чейн протокол повторного стейкінгу
2. Avalon Finance: багатоланцюгова платформа DeFi, яка надає послуги кредитування та торгівлі
3. Colend Protocol: децентралізована платформа кредитування на Core
4. MoneyOnChain: комплексний протокол DeFi на Rootstock
5. Sovryn: багатофункціональна платформа Bitcoin DeFi
6. Solv Protocol: передовий проєкт для фінансіалізації NFT

Core займає лідируючі позиції в просторі Bitcoin DeFi, підтримуючи 25,2% активних проектів. Pell Network став провідним проєктом DeFi із $260,8 млн у TVL.

! [Як справи з BTCFi, про який зараз думає спільнота Bitcoin?] ])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-21ce285fda1c02e84b94a87db4597b06.webp(

! [Як справи з BTCFi, про який зараз думає спільнота Bitcoin?] ])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-c498f00f1ee0369cdc602ab3cd1436d4.webp(

! [Як справи з BTCFi, про який зараз думає спільнота Bitcoin?] ])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-a3a69f41b2117762c6f1936fd6bc1ebb.webp(

! [Як справи з BTCFi, про який зараз думає спільнота Bitcoin?] ])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-de80cbcd9bfc768c1fa7af619fd2e032.webp(

! [Як справи з BTCFi, про який зараз думає спільнота Bitcoin?] ])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-7b3c770c164567b675f40efa0bbb4517.webp(

Основний наратив Bitcoin DeFi

1. Безпека та децентралізація перш за все
2. Біткоїн як програмований токен
3. Сумісність з Ethereum
4. Розблокуйте Bitcoin Capital

! [Як справи з BTCFi, про який зараз думає спільнота Bitcoin?] ])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-82ede7f6fac1343d0e5341f57a7b18db.webp(

Порівняння з Ethereum DeFi

Станом на 8 вересня кількість BTC, заблокованих у протоколі Ethereum DeFi, )1534 ( значно перевищує нативну екосистему DeFi Bitcoin )0897 ( мільйонів. Нативний Bitcoin DeFi менший, але він працює в рамках власної системи безпеки Bitcoin, уникаючи багатьох крос-чейн ризиків.

! [Як справи з BTCFi, про який зараз думає спільнота Bitcoin?] ])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-ee2a242066ef3d2543bd08b1641981ac.webp(

Майбутні можливості та виклики

Технічні виклики включають масштабованість та сумісність. Ймовірно, посилиться контроль з боку регулюючих органів, особливо щодо AML та KYC.

Майбутні можливості включають:

1. Удосконалення рішень рівня 2
2. Розробляйте фреймворки, які є більш масштабованими та сумісними
3. Прогрес у технологіях, що зберігають конфіденційність

Очікується, що продукти, що приносять дохід, DEX та інституційно орієнтовані DeFi-послуги привернуть багато уваги та фінансування.

Майбутнє Bitcoin DeFi є багатообіцяючим, оскільки воно може мати глибокий вплив на всю екосистему DeFi, що робить Bitcoin основним гравцем у DeFi.

! [Як справи з BTCFi, про який зараз думає спільнота Bitcoin?] ])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-47fcfc6ec5ca3bff9d4e934e7aeb2b30.webp(