Tiêu đề gốc: Phân tích dữ liệu trên chuỗi: Điểm cao có thể đạt được của Bitcoin trong chu kỳ này là ở đâu?
Với việc Bitcoin cho thấy đà tăng chưa từng có, một câu hỏi không thể tránh khỏi được đặt ra: giá Bitcoin (BTC) thực sự có thể tăng cao như thế nào trong chu kỳ thị trường này? Bài viết này sẽ khám phá một loạt các mô hình định giá trên chuỗi và các công cụ thời gian chu kỳ để xác định các mục tiêu giá đỉnh có thể có cho Bitcoin. Mặc dù dự báo không bao giờ có thể thay thế các phản ứng dựa trên dữ liệu linh hoạt, nhưng những khuôn khổ phân tích này có thể giúp chúng ta hiểu rõ hơn về vị trí của thị trường và nó có thể đi đến đâu trong tương lai.
công cụ dự đoán giá
Hãy bắt đầu với các công cụ dự đoán giá miễn phí của Bitcoin Magazine Pro, tập hợp một số mô hình định giá chính xác nhất trong lịch sử. Mặc dù phản ứng dựa trên dữ liệu thường hiệu quả hơn so với dự đoán giá một cách mù quáng, nhưng nghiên cứu các chỉ số này vẫn có thể cung cấp một tài liệu tham khảo ngữ cảnh mạnh mẽ cho hành vi thị trường. Khi dữ liệu kinh tế vĩ mô, phái sinh và trên chuỗi bắt đầu đưa ra các dấu hiệu cảnh báo, đây thường là thời điểm tốt để chốt lời, bất kể đạt được mục tiêu giá cụ thể hay chưa. Tuy nhiên, việc khám phá các công cụ định giá này có thể mang tính hướng dẫn và có thể hỗ trợ việc ra quyết định chiến lược khi kết hợp với phân tích thị trường rộng lớn hơn.
Hình 1: Sử dụng công cụ dự đoán giá để tính toán đỉnh chu kỳ tiềm năng
Các mô hình chính bao gồm những loại sau:
Vốn hóa thị trường hàng đầu (Top Cap): Dự đoán giá trị đỉnh bằng cách nhân giá trị vốn hóa trung bình lịch sử với 35. Mô hình này đã dự đoán chính xác đỉnh vào năm 2017, nhưng không thể dự đoán chính xác chu kỳ 2020-2021, dự đoán vượt quá 200.000 đô la, trong khi đỉnh thực tế của Bitcoin khoảng 69.000 đô la. Hiện tại, mô hình này dự đoán vượt quá 500.000 đô la, cảm giác ngày càng không thực tế.
Delta đỉnh (Delta Top): Thông qua việc trừ đi giá trị trung bình từ giá trị thị trường ( dựa trên toàn bộ chi phí cơ sở BTC đang lưu hành ), tạo ra một dự đoán thực tế hơn. Mô hình này đã dự đoán đỉnh từ 80.000 đến 100.000 USD trong chu kỳ trước.
Giá cuối cùng (Terminal Price): Tính toán dựa trên việc tiêu hủy tuổi đồng tiền điều chỉnh theo cung (Coin Days Destroyed), là mô hình gần nhất với mỗi lần đạt đỉnh trong lịch sử, bao gồm đỉnh 64.000 USD vào năm 2021. Dự đoán hiện tại khoảng 221.000 USD, có thể tăng lên 250.000 USD hoặc cao hơn, được coi là mô hình dự đoán đỉnh Bitcoin vĩ mô đáng tin cậy nhất. Thêm chi tiết về những chỉ số này và logic tính toán của chúng có thể được tìm thấy dưới biểu đồ trên trang web.
Dự đoán đỉnh
Một chỉ số mạnh mẽ khác là tỷ lệ MVRV, so sánh vốn hóa thị trường với vốn hóa thị trường đã thực hiện, cung cấp một cửa sổ vào tâm lý của các nhà đầu tư. Tỷ lệ, thường đạt đỉnh khoảng 4 trong chu kỳ chính, hiện ở mức 2,34, cho thấy rằng vẫn còn mức tăng đáng kể. Trong lịch sử, khi MVRV gần 3,5 đến 4, những người nắm giữ dài hạn bắt đầu nhận ra lợi nhuận đáng kể, thường đánh dấu sự trưởng thành của chu kỳ. Tuy nhiên, do lợi nhuận giảm dần, chúng ta có thể không đạt được 4 đầy đủ trong chu kỳ này. Sử dụng ước tính 3,5 thận trọng hơn, chúng ta có thể bắt đầu dự đoán một đỉnh thực tế hơn.
Hình 2: Biểu đồ tỷ lệ MVRV dự đoán rằng chu kỳ vẫn còn không gian tăng trưởng thêm, đạt giá trị mục tiêu lịch sử 4+ hoặc thậm chí là 3.5 bảo thủ hơn.
Tính toán giá mục tiêu
Thời gian cũng quan trọng như định giá. Bằng cách phân tích "tăng trưởng BTC kể từ mức thấp của chu kỳ", chúng tôi thấy rằng các chu kỳ Bitcoin trước đó đạt đỉnh vào khoảng 1060 ngày kể từ mức thấp. Chúng ta hiện đang ở khoảng 930 ngày trong chu kỳ này. Nếu mô hình này tiếp tục, đỉnh có thể đến trong khoảng 130 ngày. Trong lịch sử, FOMO( sợ bỏ lỡ mức tăng giá do ) thường xảy ra vào cuối chu kỳ, dẫn đến sự gia tăng nhanh chóng trong giá thực tế ( thước đo ủy nhiệm của cơ sở chi phí trung bình cho các nhà đầu tư ). Ví dụ, trong 130 ngày cuối năm 2017, giá thực hiện tăng 260%; Đó là mức tăng 130% vào năm 2021. Giả sử rằng tốc độ tăng trưởng giảm một nửa một lần nữa do lợi nhuận giảm dần, nó có thể tăng 65% từ mức giá hiện tại là 47.000 đô la lên khoảng 78.000 đô la vào ngày 18 tháng 10.
Hình 3: Dựa trên tốc độ đỉnh của các chu kỳ trước, chu kỳ này vẫn chưa kết thúc.
Kết hợp với mức giá dự kiến 78.000 USD và mục tiêu MVRV bảo thủ 3,5, chúng tôi đưa ra giá trị tiềm năng cao nhất của Bitcoin là 273.000 USD. Mặc dù điều này có vẻ tham vọng, nhưng lịch sử cho thấy sự bùng nổ theo hình parabol có thể xảy ra trong vài tuần thay vì vài tháng. Mặc dù mức cao nhất dự kiến có khả năng nằm trong khoảng từ 150.000 đến 200.000 USD, nhưng bằng chứng từ toán học và chuỗi cho thấy những định giá cao hơn ít nhất là khả thi. Đáng chú ý là, những mô hình này sẽ điều chỉnh động, nếu sự cuồng nhiệt của thị trường vào cuối chu kỳ gia tăng, dự đoán có thể nhanh chóng được tăng tốc thêm.
Hình 4: Dự đoán đỉnh điểm của chu kỳ này kết hợp với giá dự kiến và mục tiêu MVRV khả thi.
Kết luận
Dự đoán đỉnh chính xác của Bitcoin vốn không chắc chắn và có quá nhiều biến số để xem xét đầy đủ. Những gì chúng ta có thể làm là xây dựng một khuôn khổ xác suất dựa trên tiền lệ lịch sử và dữ liệu trên chuỗi. Các công cụ như tỷ lệ MVRV, giá thiết bị đầu cuối và đỉnh Delta đã chứng minh giá trị của chúng trong việc dự đoán đỉnh thị trường nhiều lần. Mặc dù mục tiêu 273.000 đô la có vẻ lạc quan, nhưng nó bắt nguồn từ các mô hình lịch sử, hành vi mạng hiện tại và logic thời gian theo chu kỳ. Cuối cùng, chiến lược tốt nhất là phản ứng dựa trên dữ liệu thay vì mức giá cố định. Sử dụng các công cụ này để tinh chỉnh các giả định đầu tư của bạn, nhưng đủ linh hoạt để kiếm lợi nhuận kịp thời khi hệ sinh thái rộng lớn hơn bắt đầu báo hiệu đỉnh.
Nội dung chỉ mang tính chất tham khảo, không phải là lời chào mời hay đề nghị. Không cung cấp tư vấn về đầu tư, thuế hoặc pháp lý. Xem Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm để biết thêm thông tin về rủi ro.
Thị trường tăng cao trào sắp đến? Dữ liệu on-chain cho thấy: Đỉnh vẫn còn trên đường
Bài viết: Bitcoin Magazine Pro
Biên dịch: Blockchain dễ hiểu
Tiêu đề gốc: Phân tích dữ liệu trên chuỗi: Điểm cao có thể đạt được của Bitcoin trong chu kỳ này là ở đâu?
Với việc Bitcoin cho thấy đà tăng chưa từng có, một câu hỏi không thể tránh khỏi được đặt ra: giá Bitcoin (BTC) thực sự có thể tăng cao như thế nào trong chu kỳ thị trường này? Bài viết này sẽ khám phá một loạt các mô hình định giá trên chuỗi và các công cụ thời gian chu kỳ để xác định các mục tiêu giá đỉnh có thể có cho Bitcoin. Mặc dù dự báo không bao giờ có thể thay thế các phản ứng dựa trên dữ liệu linh hoạt, nhưng những khuôn khổ phân tích này có thể giúp chúng ta hiểu rõ hơn về vị trí của thị trường và nó có thể đi đến đâu trong tương lai.
công cụ dự đoán giá
Hãy bắt đầu với các công cụ dự đoán giá miễn phí của Bitcoin Magazine Pro, tập hợp một số mô hình định giá chính xác nhất trong lịch sử. Mặc dù phản ứng dựa trên dữ liệu thường hiệu quả hơn so với dự đoán giá một cách mù quáng, nhưng nghiên cứu các chỉ số này vẫn có thể cung cấp một tài liệu tham khảo ngữ cảnh mạnh mẽ cho hành vi thị trường. Khi dữ liệu kinh tế vĩ mô, phái sinh và trên chuỗi bắt đầu đưa ra các dấu hiệu cảnh báo, đây thường là thời điểm tốt để chốt lời, bất kể đạt được mục tiêu giá cụ thể hay chưa. Tuy nhiên, việc khám phá các công cụ định giá này có thể mang tính hướng dẫn và có thể hỗ trợ việc ra quyết định chiến lược khi kết hợp với phân tích thị trường rộng lớn hơn.
Hình 1: Sử dụng công cụ dự đoán giá để tính toán đỉnh chu kỳ tiềm năng
Các mô hình chính bao gồm những loại sau:
Vốn hóa thị trường hàng đầu (Top Cap): Dự đoán giá trị đỉnh bằng cách nhân giá trị vốn hóa trung bình lịch sử với 35. Mô hình này đã dự đoán chính xác đỉnh vào năm 2017, nhưng không thể dự đoán chính xác chu kỳ 2020-2021, dự đoán vượt quá 200.000 đô la, trong khi đỉnh thực tế của Bitcoin khoảng 69.000 đô la. Hiện tại, mô hình này dự đoán vượt quá 500.000 đô la, cảm giác ngày càng không thực tế.
Delta đỉnh (Delta Top): Thông qua việc trừ đi giá trị trung bình từ giá trị thị trường ( dựa trên toàn bộ chi phí cơ sở BTC đang lưu hành ), tạo ra một dự đoán thực tế hơn. Mô hình này đã dự đoán đỉnh từ 80.000 đến 100.000 USD trong chu kỳ trước.
Giá cuối cùng (Terminal Price): Tính toán dựa trên việc tiêu hủy tuổi đồng tiền điều chỉnh theo cung (Coin Days Destroyed), là mô hình gần nhất với mỗi lần đạt đỉnh trong lịch sử, bao gồm đỉnh 64.000 USD vào năm 2021. Dự đoán hiện tại khoảng 221.000 USD, có thể tăng lên 250.000 USD hoặc cao hơn, được coi là mô hình dự đoán đỉnh Bitcoin vĩ mô đáng tin cậy nhất. Thêm chi tiết về những chỉ số này và logic tính toán của chúng có thể được tìm thấy dưới biểu đồ trên trang web.
Dự đoán đỉnh
Một chỉ số mạnh mẽ khác là tỷ lệ MVRV, so sánh vốn hóa thị trường với vốn hóa thị trường đã thực hiện, cung cấp một cửa sổ vào tâm lý của các nhà đầu tư. Tỷ lệ, thường đạt đỉnh khoảng 4 trong chu kỳ chính, hiện ở mức 2,34, cho thấy rằng vẫn còn mức tăng đáng kể. Trong lịch sử, khi MVRV gần 3,5 đến 4, những người nắm giữ dài hạn bắt đầu nhận ra lợi nhuận đáng kể, thường đánh dấu sự trưởng thành của chu kỳ. Tuy nhiên, do lợi nhuận giảm dần, chúng ta có thể không đạt được 4 đầy đủ trong chu kỳ này. Sử dụng ước tính 3,5 thận trọng hơn, chúng ta có thể bắt đầu dự đoán một đỉnh thực tế hơn.
Hình 2: Biểu đồ tỷ lệ MVRV dự đoán rằng chu kỳ vẫn còn không gian tăng trưởng thêm, đạt giá trị mục tiêu lịch sử 4+ hoặc thậm chí là 3.5 bảo thủ hơn.
Tính toán giá mục tiêu
Thời gian cũng quan trọng như định giá. Bằng cách phân tích "tăng trưởng BTC kể từ mức thấp của chu kỳ", chúng tôi thấy rằng các chu kỳ Bitcoin trước đó đạt đỉnh vào khoảng 1060 ngày kể từ mức thấp. Chúng ta hiện đang ở khoảng 930 ngày trong chu kỳ này. Nếu mô hình này tiếp tục, đỉnh có thể đến trong khoảng 130 ngày. Trong lịch sử, FOMO( sợ bỏ lỡ mức tăng giá do ) thường xảy ra vào cuối chu kỳ, dẫn đến sự gia tăng nhanh chóng trong giá thực tế ( thước đo ủy nhiệm của cơ sở chi phí trung bình cho các nhà đầu tư ). Ví dụ, trong 130 ngày cuối năm 2017, giá thực hiện tăng 260%; Đó là mức tăng 130% vào năm 2021. Giả sử rằng tốc độ tăng trưởng giảm một nửa một lần nữa do lợi nhuận giảm dần, nó có thể tăng 65% từ mức giá hiện tại là 47.000 đô la lên khoảng 78.000 đô la vào ngày 18 tháng 10.
Hình 3: Dựa trên tốc độ đỉnh của các chu kỳ trước, chu kỳ này vẫn chưa kết thúc.
Kết hợp với mức giá dự kiến 78.000 USD và mục tiêu MVRV bảo thủ 3,5, chúng tôi đưa ra giá trị tiềm năng cao nhất của Bitcoin là 273.000 USD. Mặc dù điều này có vẻ tham vọng, nhưng lịch sử cho thấy sự bùng nổ theo hình parabol có thể xảy ra trong vài tuần thay vì vài tháng. Mặc dù mức cao nhất dự kiến có khả năng nằm trong khoảng từ 150.000 đến 200.000 USD, nhưng bằng chứng từ toán học và chuỗi cho thấy những định giá cao hơn ít nhất là khả thi. Đáng chú ý là, những mô hình này sẽ điều chỉnh động, nếu sự cuồng nhiệt của thị trường vào cuối chu kỳ gia tăng, dự đoán có thể nhanh chóng được tăng tốc thêm.
Hình 4: Dự đoán đỉnh điểm của chu kỳ này kết hợp với giá dự kiến và mục tiêu MVRV khả thi.
Kết luận
Dự đoán đỉnh chính xác của Bitcoin vốn không chắc chắn và có quá nhiều biến số để xem xét đầy đủ. Những gì chúng ta có thể làm là xây dựng một khuôn khổ xác suất dựa trên tiền lệ lịch sử và dữ liệu trên chuỗi. Các công cụ như tỷ lệ MVRV, giá thiết bị đầu cuối và đỉnh Delta đã chứng minh giá trị của chúng trong việc dự đoán đỉnh thị trường nhiều lần. Mặc dù mục tiêu 273.000 đô la có vẻ lạc quan, nhưng nó bắt nguồn từ các mô hình lịch sử, hành vi mạng hiện tại và logic thời gian theo chu kỳ. Cuối cùng, chiến lược tốt nhất là phản ứng dựa trên dữ liệu thay vì mức giá cố định. Sử dụng các công cụ này để tinh chỉnh các giả định đầu tư của bạn, nhưng đủ linh hoạt để kiếm lợi nhuận kịp thời khi hệ sinh thái rộng lớn hơn bắt đầu báo hiệu đỉnh.