Phân tích hiệu suất các dự án DeFi trong hệ sinh thái Solana
Gần đây, toàn bộ hệ sinh thái Solana đang thể hiện một xu hướng tăng trưởng mạnh mẽ, giá SOL đã gần đạt 100 đô la vào ngày 22 tháng 12. Đáng chú ý, khối lượng giao dịch trên sàn giao dịch phi tập trung của Solana đã tạm thời vượt qua Ethereum, thu hút sự chú ý rộng rãi trong ngành. Trong khi đó, Ethereum đang phải đối mặt với nhiều nghi vấn, đặc biệt là những dự án DeFi từng dẫn dắt đợt tăng giá trước đó không còn được ưa chuộng. Vậy, các dự án DeFi trong hệ sinh thái Solana đang hoạt động như thế nào? Hãy cùng chúng tôi đi sâu vào tình hình phát triển của từng lĩnh vực cụ thể.
Staking thanh khoản
Việc staking thanh khoản đã trở thành điểm tăng trưởng quan trọng trong hệ sinh thái Solana. Việc khóa vốn để staking giúp giá SOL tăng lên, trong khi việc sử dụng các token staking thanh khoản (LST) trong các dự án DeFi khác và sức hấp dẫn của các airdrop từ các dự án mới đã khiến nguồn vốn tham gia staking thanh khoản tiếp tục tăng trưởng.
Dữ liệu cho thấy, tính đến ngày 22 tháng 12, Marinade Finance và Jito là hai dự án staking thanh khoản lớn nhất trên Solana, với TVL lần lượt đạt 1,05 tỷ USD và 626 triệu USD. Mặc dù TVL tính bằng USD của Marinade chỉ đạt 57% so với mức cao nhất trong lịch sử, nhưng số lượng SOL được staking (11,15 triệu SOL) đã đạt mức cao kỷ lục. Jito đã nhận được sự hỗ trợ rộng rãi nhờ cung cấp cơ sở hạ tầng MEV và airdrop vượt kỳ vọng, hiện tại lượng staking đạt 6,42 triệu SOL.
Sàn giao dịch phi tập trung
Trong lĩnh vực DEX, Raydium và Orca vẫn chiếm ưu thế, cả hai đều phát triển tính năng thanh khoản tập trung. Tuy nhiên, vị thế thị trường của chúng đã đảo ngược. Thanh khoản của Raydium đã giảm từ mức cao nhất lịch sử 2,21 tỷ đô la xuống còn 113 triệu đô la, chỉ còn 5,1% so với đỉnh. Thanh khoản của Orca thì giảm từ 1,41 tỷ đô la xuống còn 184 triệu đô la, tương đương 13% so với đỉnh.
Gần đây, khối lượng giao dịch trên DEX của Solana đã vượt qua Ethereum, gây ra nhiều cuộc thảo luận. Dữ liệu cho thấy, tổng khối lượng giao dịch trong 24 giờ của các DEX chính trên Solana đạt 1,55 tỷ USD, trong khi tổng khối lượng giao dịch của các DEX chính trên Ethereum là 1,18 tỷ USD. Đáng chú ý, tỷ lệ khối lượng giao dịch/TVL của DEX trên Solana cao hơn nhiều so với Ethereum, cho thấy hiệu quả sử dụng vốn cao hơn.
Cho vay phi tập trung
Lĩnh vực cho vay đã có sự thay đổi lớn. Trong số các giao thức cho vay chính, chỉ có Solend vẫn giữ vị trí hàng đầu, nhưng cũng đã bị các dự án mới nổi vượt qua. TVL của Solend đã giảm từ mức cao nhất 910 triệu USD xuống còn 187 triệu USD, chỉ còn 20,5% so với đỉnh điểm. Các giao thức cho vay lâu đời khác có hiệu suất kém hơn, như Port Finance, Larix và Apricot Finance đều giảm mạnh TVL.
Các dự án cho vay mới nổi marginfi và Kamino đã thể hiện xuất sắc, với TVL lần lượt đạt 348 triệu USD và 204 triệu USD, và đang tăng trưởng nhanh chóng. Những dự án này chưa phát hành token quản trị, nhưng đã triển khai cơ chế khuyến khích điểm nhằm thu hút lượng lớn vốn đầu tư.
Bộ thu hoạch lợi nhuận
Lĩnh vực tổng hợp lợi nhuận đang đối mặt với những thách thức nghiêm trọng. Dự án Sunny từng được chú ý nhiều đã giảm TVL từ đỉnh điểm 3,4 tỷ đô la xuống còn 4,02 triệu đô la. Các tổng hợp lợi nhuận khác như Francium và Tulip cũng đã giảm mạnh TVL, lần lượt xuống còn 20,89 triệu đô la và 21,41 triệu đô la.
Hợp đồng vĩnh viễn
Solana trong lĩnh vực hợp đồng vĩnh viễn có hiệu suất tương đối yếu. Hiện tại, Drift là dự án hàng đầu trong lĩnh vực này, áp dụng mô hình giao dịch sổ lệnh giống như dYdX, với TVL đạt 105 triệu USD. Mặc dù Mango là một dự án lâu đời, nhưng TVL đã giảm từ mức cao nhất 210 triệu USD xuống còn 10.47 triệu USD. JLP của Jupiter áp dụng mô hình giống như GMX V1, gần đây có hiệu suất nổi bật, khối lượng giao dịch SOL-PERP trong 24 giờ đạt 101 triệu USD.
Stablecoin phi tập trung
Trong hệ sinh thái Solana, chưa có dự án stablecoin phi tập trung nào nổi bật. TVL của các dự án như UXD Protocol, Parrot Protocol và Hubble đều giảm mạnh, hiện tại quy mô còn nhỏ.
Tổng thể, các dự án DeFi trong hệ sinh thái Solana đang thể hiện những xu hướng phát triển khác nhau. Lĩnh vực staking thanh khoản và DEX có sự nổi bật hơn, các dự án cho vay mới nổi đang phát triển nhanh chóng, trong khi lĩnh vực tổng hợp lợi nhuận và stablecoin đang đối mặt với thách thức. Khi hệ sinh thái tiếp tục phát triển, các dự án DeFi trên Solana có thể sẽ đón nhận nhiều đổi mới và đột phá hơn.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
9 thích
Phần thưởng
9
5
Đăng lại
Chia sẻ
Bình luận
0/400
FlashLoanPrince
· 8giờ trước
Đã nói rồi, sol là cha nuôi.
Xem bản gốcTrả lời0
PumpingCroissant
· 08-12 03:44
bull bia sol đã khởi động
Xem bản gốcTrả lời0
AirdropHarvester
· 08-12 03:41
chơi đùa với mọi người chơi đùa với mọi người chơi đùa với mọi người chơi明白就是躺着赚钱 skr
Xem bản gốcTrả lời0
PermabullPete
· 08-12 03:37
sol chính là Ethereum mới
Xem bản gốcTrả lời0
BearMarketNoodler
· 08-12 03:31
eth không còn được nữa à? sol rõ ràng mới bắt đầu.
Toàn cảnh DeFi trên hệ sinh thái Solana: Thế chấp thanh khoản và DEX dẫn đầu, các dự án cũ mới thay thế lẫn nhau.
Phân tích hiệu suất các dự án DeFi trong hệ sinh thái Solana
Gần đây, toàn bộ hệ sinh thái Solana đang thể hiện một xu hướng tăng trưởng mạnh mẽ, giá SOL đã gần đạt 100 đô la vào ngày 22 tháng 12. Đáng chú ý, khối lượng giao dịch trên sàn giao dịch phi tập trung của Solana đã tạm thời vượt qua Ethereum, thu hút sự chú ý rộng rãi trong ngành. Trong khi đó, Ethereum đang phải đối mặt với nhiều nghi vấn, đặc biệt là những dự án DeFi từng dẫn dắt đợt tăng giá trước đó không còn được ưa chuộng. Vậy, các dự án DeFi trong hệ sinh thái Solana đang hoạt động như thế nào? Hãy cùng chúng tôi đi sâu vào tình hình phát triển của từng lĩnh vực cụ thể.
Staking thanh khoản
Việc staking thanh khoản đã trở thành điểm tăng trưởng quan trọng trong hệ sinh thái Solana. Việc khóa vốn để staking giúp giá SOL tăng lên, trong khi việc sử dụng các token staking thanh khoản (LST) trong các dự án DeFi khác và sức hấp dẫn của các airdrop từ các dự án mới đã khiến nguồn vốn tham gia staking thanh khoản tiếp tục tăng trưởng.
Dữ liệu cho thấy, tính đến ngày 22 tháng 12, Marinade Finance và Jito là hai dự án staking thanh khoản lớn nhất trên Solana, với TVL lần lượt đạt 1,05 tỷ USD và 626 triệu USD. Mặc dù TVL tính bằng USD của Marinade chỉ đạt 57% so với mức cao nhất trong lịch sử, nhưng số lượng SOL được staking (11,15 triệu SOL) đã đạt mức cao kỷ lục. Jito đã nhận được sự hỗ trợ rộng rãi nhờ cung cấp cơ sở hạ tầng MEV và airdrop vượt kỳ vọng, hiện tại lượng staking đạt 6,42 triệu SOL.
Sàn giao dịch phi tập trung
Trong lĩnh vực DEX, Raydium và Orca vẫn chiếm ưu thế, cả hai đều phát triển tính năng thanh khoản tập trung. Tuy nhiên, vị thế thị trường của chúng đã đảo ngược. Thanh khoản của Raydium đã giảm từ mức cao nhất lịch sử 2,21 tỷ đô la xuống còn 113 triệu đô la, chỉ còn 5,1% so với đỉnh. Thanh khoản của Orca thì giảm từ 1,41 tỷ đô la xuống còn 184 triệu đô la, tương đương 13% so với đỉnh.
Gần đây, khối lượng giao dịch trên DEX của Solana đã vượt qua Ethereum, gây ra nhiều cuộc thảo luận. Dữ liệu cho thấy, tổng khối lượng giao dịch trong 24 giờ của các DEX chính trên Solana đạt 1,55 tỷ USD, trong khi tổng khối lượng giao dịch của các DEX chính trên Ethereum là 1,18 tỷ USD. Đáng chú ý, tỷ lệ khối lượng giao dịch/TVL của DEX trên Solana cao hơn nhiều so với Ethereum, cho thấy hiệu quả sử dụng vốn cao hơn.
Cho vay phi tập trung
Lĩnh vực cho vay đã có sự thay đổi lớn. Trong số các giao thức cho vay chính, chỉ có Solend vẫn giữ vị trí hàng đầu, nhưng cũng đã bị các dự án mới nổi vượt qua. TVL của Solend đã giảm từ mức cao nhất 910 triệu USD xuống còn 187 triệu USD, chỉ còn 20,5% so với đỉnh điểm. Các giao thức cho vay lâu đời khác có hiệu suất kém hơn, như Port Finance, Larix và Apricot Finance đều giảm mạnh TVL.
Các dự án cho vay mới nổi marginfi và Kamino đã thể hiện xuất sắc, với TVL lần lượt đạt 348 triệu USD và 204 triệu USD, và đang tăng trưởng nhanh chóng. Những dự án này chưa phát hành token quản trị, nhưng đã triển khai cơ chế khuyến khích điểm nhằm thu hút lượng lớn vốn đầu tư.
Bộ thu hoạch lợi nhuận
Lĩnh vực tổng hợp lợi nhuận đang đối mặt với những thách thức nghiêm trọng. Dự án Sunny từng được chú ý nhiều đã giảm TVL từ đỉnh điểm 3,4 tỷ đô la xuống còn 4,02 triệu đô la. Các tổng hợp lợi nhuận khác như Francium và Tulip cũng đã giảm mạnh TVL, lần lượt xuống còn 20,89 triệu đô la và 21,41 triệu đô la.
Hợp đồng vĩnh viễn
Solana trong lĩnh vực hợp đồng vĩnh viễn có hiệu suất tương đối yếu. Hiện tại, Drift là dự án hàng đầu trong lĩnh vực này, áp dụng mô hình giao dịch sổ lệnh giống như dYdX, với TVL đạt 105 triệu USD. Mặc dù Mango là một dự án lâu đời, nhưng TVL đã giảm từ mức cao nhất 210 triệu USD xuống còn 10.47 triệu USD. JLP của Jupiter áp dụng mô hình giống như GMX V1, gần đây có hiệu suất nổi bật, khối lượng giao dịch SOL-PERP trong 24 giờ đạt 101 triệu USD.
Stablecoin phi tập trung
Trong hệ sinh thái Solana, chưa có dự án stablecoin phi tập trung nào nổi bật. TVL của các dự án như UXD Protocol, Parrot Protocol và Hubble đều giảm mạnh, hiện tại quy mô còn nhỏ.
Tổng thể, các dự án DeFi trong hệ sinh thái Solana đang thể hiện những xu hướng phát triển khác nhau. Lĩnh vực staking thanh khoản và DEX có sự nổi bật hơn, các dự án cho vay mới nổi đang phát triển nhanh chóng, trong khi lĩnh vực tổng hợp lợi nhuận và stablecoin đang đối mặt với thách thức. Khi hệ sinh thái tiếp tục phát triển, các dự án DeFi trên Solana có thể sẽ đón nhận nhiều đổi mới và đột phá hơn.